سوق التشفير هذا الأسبوع شهد اتجاهًا هبوطيًا تأثراً بعطلة عيد الميلاد. على الرغم من ارتفاع مؤشر مشاعر السوق قليلاً من 7% إلى 10%، إلا أنه لا يزال في منطقة الخوف الشديد. ومن الجدير بالذكر أنه على الرغم من ضعف السوق بشكل عام، إلا أن USDC الذي يهيمن عليه السوق الأمريكي حقق نموًا بنسبة 1.91%، مما يدل على استمرار دخول الأموال المؤسسية، مما يضخ بعض الثقة في السوق.
انخفض إجمالي القيمة المقفلة في قطاع DeFi هذا الأسبوع بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، ولكن مشاريع عائدات العملات المستقرة مثل Gun Pool حققت أداءً رائعاً. لا يزال إجمالي المعروض من العملات المستقرة في اتجاه تصاعدي، مما يشير إلى أنه على الرغم من تصحيح السوق، فإن السيولة الأساسية تواصل التدفق، وتلقى مشاريع العائد الثابت مثل Gun Pool إقبالاً.
حصلت مسارات وكيل الذكاء الاصطناعي على اهتمام كبير من السوق، حيث بلغ إجمالي الحجم 109 مليارات دولار. وخاصة نموذج aipool المدمج مع تقنية TEE أصبح محور اهتمام جديد في السوق، ومن المتوقع أن يصبح وسيلة جديدة لإصدار الأصول بعد "ضرب النقوش"، مما يظهر اتجاه التطوير العميق لدمج الذكاء الاصطناعي مع تكنولوجيا blockchain.
تأثرت عملات الميم هذا الأسبوع بالعطلات وانخفاض السوق بشكل عام. لقد انخفضت مشاركة المستثمرين وتدفق الأموال بشكل ملحوظ، حيث توجهت حرارة السوق مؤقتًا نحو مجالات أخرى، مما يظهر خصائص التقلب العالي لهذه الفئة.
أظهر قطاع السلاسل العامة مقاومة قوية للانخفاض. حيث حقق Stacks إنجازًا مهمًا في sBTC، وواصل BOB تطوير جسر BitVM، وبدأت Taiko جولة جديدة من خطط الإيكولوجيا، مما يدل على أن السلاسل العامة الكبيرة تواصل التركيز على الابتكار التكنولوجي وبناء الأنظمة البيئية.
نتطلع إلى المستقبل، من المتوقع أن يستمر السوق في الاتجاه الهابط خلال عطلة رأس السنة، لذا يُنصح المستثمرون بالحفاظ على تخصيص دفاعي، وزيادة نسبة تخصيص الأصول الرائدة، وفي الوقت نفسه يمكن المشاركة بشكل معتدل في مشاريع برك المدافع عالية العائد. على المدى الطويل، يتوقع السوق بشكل عام حدوث ارتفاع في الربع الأول من عام 2025، لذا يجب إيلاء اهتمام خاص لمشاريع AI Agent و DeFi برك المدافع.
تحليل مؤشر مشاعر السوق
ارتفع مؤشر مشاعر السوق من 7% الأسبوع الماضي إلى 10%، ولا يزال في نطاق الخوف الشديد.
أداء الألتكوين هذا الأسبوع كان أضعف من المؤشر القياسي، حيث شهد انخفاضاً كبيراً. بسبب عطلة عيد الميلاد، انخفضت السيولة بشكل حاد، مما زاد من تقلبات أسعار السوق، وبالتالي أصبح من السهل حدوث ظواهر الارتفاع والانخفاض الحاد. مما أدى إلى عدم ارتفاع معنويات السوق. بالنظر إلى الهيكل الحالي للسوق، من المتوقع أن يظل الألتكوين على المدى القصير متماشياً مع المؤشر القياسي، مع احتمال منخفض لحدوث حركة مستقلة.
عندما تكون العملات البديلة في منطقة خوف شديد، غالبًا ما يكون السوق في قاع مرحلي، ويمكن أن يحدث عكس صعودي في أي وقت.
نظرة عامة على اتجاه السوق العام
سوق العملات المشفرة في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، ومؤشر المشاعر لا يزال في حالة خوف شديد.
مشاريع التشفير المتعلقة بالـ Defi تظهر أداءً بارزًا، مما يدل على اهتمام السوق المستمر بزيادة العائدات الأساسية.
مشروع مسار وكيل الذكاء الاصطناعي شهد هذا الأسبوع اهتمامًا كبيرًا من وسائل الإعلام، مما يدل على أن المستثمرين بدأوا في البحث بنشاط عن نقطة الانفجار التالية في السوق.
المسارات الساخنة
عميل الذكاء الاصطناعي
هذا الأسبوع، كان السوق في اتجاه هبوطي، وكانت جميع المسارات في حالة انخفاض. على الرغم من أن معظم أسعار الرموز في مسار AI Agent كانت في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن مستوى المناقشة في السوق كان الأعلى. كانت المناقشات الأكثر شيوعًا هذا الأسبوع حول نموذج aipool، الذي يجمع بين AI Agent و TEE، وتأثيره في مستقبل Crypto و Defi.
أحد المحفزات التي تساعد في ظهور ارتفاعات دورية في سوق العملات المشفرة هو ظهور طرق جديدة لإصدار الأصول. على سبيل المثال، كانت طرق إصدار الأصول مثل ICO، IEO، INO، IDO، وتسجيل النقوش قد ساهمت بسرعة في دفع تطوير السوق وزيادة أسعار العملات المشفرة. مع الدمج السريع بين الذكاء الاصطناعي والعملات المشفرة، أصبحت aipool في الوقت الحالي واحدة من طرق إصدار الأصول الأكثر شيوعاً، وهي أيضاً استمرار لما يسمى "دفع الأموال FI" في بداية عام 2024. إذا تم قبول طريقة إصدار الأصول هذه من قبل السوق على نطاق واسع، فسنشهد قريبًا موجة صغيرة من حماسة إصدار الأصول التي تجلبها نماذج aipool، لذا ينبغي علينا أن نركز على مشاريع من نوع aipool.
أعلى خمسة مشاريع لوكلاء الذكاء الاصطناعي من حيث القيمة السوقية:
وورلدكوين (WLD)
Fetch.ai (FET)
(AGIX) SingularityNET
شبكة أواسي (ROSE)
بروتوكول المحيط (OCEAN)
مسار DeFi
ترتيب نمو TVL
أعلى 5 مشاريع في السوق من حيث زيادة TVL خلال الأسبوع الماضي ( لم يتم احتساب المشاريع العامة ذات TVL المنخفض، والمعيار هو أكثر من 30 مليون دولار )، مصدر البيانات: Defilama
| اسم المشروع | نسبة الزيادة في السبعة أيام الماضية | TVL(مليون) |
|--------|--------|--------------|
| ريزولف | 82.04% | 239.01 |
| دولار أمريكي | 74.25% | 446.42 |
| عادي | 55.56% | 1599.36 |
| هاش نوت | 52.54% | 1652.47 |
| سبيكتر | 51.81% | 122.55 |
Resolv( ) غير الصادرة: ( فهرس توصيات: ⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Resolv هو مشروع عملة مستقرة محايدة دلتا، يركز على توكنية المحافظ الاستثمارية المحايدة في السوق. يستند هذا الهيكل إلى مصادر دخل اقتصادية قابلة للتطبيق ومستقلة عن العملات الورقية. وهذا يسمح بتوزيع عوائد تنافسية لمزودي السيولة في البروتوكول.
التطورات الأخيرة: أكملت Resolv هذا الأسبوع ترقية تقنية هامة، حيث نجحت في التحول إلى مشروع Omnichain من خلال دمج تقنيتي LayerZero و StarGate، كما أن معيار OFT الذي اعتمدته قد اجتاز تدقيق الأمان من عدة مؤسسات. حققت Resolv أداءً بارزًا في تطوير النظام البيئي هذا الأسبوع، حيث جذبت تدفقات مالية بقيمة 100 مليون دولار أمريكي للمرة الثانية، وبلغ معدل نمو النظام البيئي 84%. يوفر USDC Vault الخاص بها على منصة معينة عائدًا سنويًا يصل إلى 36.36%، مما جذب 5.67 مليون دولار من إجمالي القيمة المقفلة (TVL) هذا الأسبوع. كما أطلقت Resolv بركة wstUSR على منصة معينة وأطلقت هيكل نقاط موحد.
USDX Money( لم يتم إصدار العملة):( مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: مشروع USDX Money هو بروتوكول ناشئ لعملة مستقرة بالدولار الأمريكي، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة الأصلية المشفرة من خلال استراتيجيات متعددة السلاسل والعملات. الهدف الأساسي من المشروع هو بناء بنية تحتية من الجيل التالي للعملات المستقرة، والحفاظ على استقرار ربط USDX بالدولار الأمريكي من خلال استراتيجيات التحوط المحايدة دلتا.
التطورات الأخيرة: أكمل USDX Money هذا الأسبوع ترقية جديدة لواجهة المستخدم وتجربة المستخدم لتحسين تجربة التفاعل مع المستخدم، بينما تم إطلاق مجمع السيولة USDX/USDT و sUSDX/USDX على منصة معينة، مما أدى إلى توسيع نطاق النظام البيئي بشكل مستمر، حيث بلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) لـ sUSDX 170 مليون دولار من خلال التعاون مع مشروع معين. أطلق USDX Money أيضًا برنامج تحفيز X-Points الذي يتضمن إنشاء المحتوى وخطة الملائكة، وأقام حدثًا خاصًا بعيد الميلاد.
Usual(USUAL):(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Usual هو مشروع عملة مستقرة مدعوم من قبل جهة معينة، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة من خلال طريقة لامركزية. تشمل الآلية الأساسية للمشروع ثلاثة رموز رئيسية: العملة المستقرة USD0، ومنتج السندات USD0++، ورمز الحوكمة USUAL.
التطورات الأخيرة: حصلت Usual مؤخرًا على تمويل من المرحلة A بقيمة 10 ملايين دولار بقيادة مؤسسة معينة، وتعاونت مع مؤسسة معينة لإطلاق منتج جديد UsualM، وأصبحت أكبر تجمع USD0/USD0++ على منصة معينة، مع تجاوز إجمالي القيمة المقفلة UsualTVL 1.5 مليار دولار مما جعلها تتصدر قائمة أفضل خمسة عملات مستقرة عالمياً، كما تضاعف خزينة DAO إلى 17 مليون دولار، وأطلقت مشروع Usual عائدات استثمار USUALx تصل إلى 18,000% APY، وبدأت حملة توزيع الرموز المجتمعية.
Hashnote( لم يتم إصدار العملة):( مؤشر التوصية:⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: مشروع Hashnote هو حل يركز على إدارة العملات الرقمية للمؤسسات، يهدف إلى توفير الشفافية وتحسين إدارة الأصول من خلال تكنولوجيا blockchain. يجمع Hashnote بين الأصول الرقمية والمالية التقليدية لتقديم حلول مبتكرة لتعزيز العائدات للمستخدمين، مثل USYC.
التطورات الأخيرة: عقدت Hashnote هذا الأسبوع شراكة استراتيجية مع نظام بيئي معين وشاركت في اجتماع لجنة النظام البيئي، حيث تم تقديم نموذج مبتكر للإيداع المزدوج لبيتكوين، يجمع بين BTC وتوكن معين، ويهدف إلى توفير حلول عوائد مستدامة للمستخدمين. كما شارك الرئيس التنفيذي للمشروع في الاجتماع استراتيجية جديدة، حيث حصلت على أكثر من 14000 مشاهدة، ما يظهر اهتمام السوق بهذا النموذج المبتكر.
سبكترا(SPECTRA):(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)
مقدمة عن المشروع: Spectra هو بروتوكول لتوكنيزه العوائد المستقبلية. يمكن لمستخدمي DeFi إيداع توكنات العوائد من بروتوكولات أخرى خلال فترة مستقبلية محددة، وتداول العوائد المستقبلية الناتجة عن هذا الأصل مسبقًا. يعمل Spectra عن طريق وضع توكنات الفائدة (IBT) أو أي أصل عائد ثابت المدة في عقد ذكي، وإصدار توكنات العوائد المستقبلية (FYT) كمكافأة.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، نجح Spectra في إطلاق عقد الحوكمة الجديد على شبكة رئيسية معينة، وأطلق ميزات Gauges وncentivize في تطبيق Spectra، وفي الوقت نفسه، تم تحسين وظيفة القفل المتعدد لمُلاك veSPECTRA، مما يتيح لهم المشاركة بشكل أكثر كفاءة في آلية تصويت Gauge، كما أكمل Spectra تعديل انبعاث APW، حيث يتم تنفيذ آلية الانبعاث الجديدة بنسبة 1:20.
استنادًا إلى ما سبق، يمكننا أن نرى أن المشاريع التي شهدت نموًا سريعًا في TVL هذا الأسبوع تركز بشكل رئيسي على قطاع عائدات العملات المستقرة ( بركة المدفع ).
أداء المسار الكلي
زيادة القيمة السوقية للعملات المستقرة: انخفض USDT من 145.1 مليار دولار إلى 144.7 مليار دولار، بانخفاض قدره 0.27%، بينما زاد USDC من 42.1 مليار دولار إلى 42.9 مليار دولار، بزيادة قدرها 1.91%. يتضح أنه على الرغم من أن السوق كان في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن USDC، الذي يهيمن عليه السوق الأمريكي، شهد زيادة، مما يشير إلى أن القوة الشرائية في السوق لا تزال تحتفظ بتدفق مستمر من الأموال.
تزايد السيولة تدريجياً: معدل套利 الخالي من المخاطر في الأسواق التقليدية يتناقص باستمرار مع استمرار خفض أسعار الفائدة، بينما معدل套利 في مشاريع Defi على السلسلة يزداد باستمرار بسبب ارتفاع قيمة أصول العملات المشفرة، والعودة إلى Defi ستكون خياراً جيداً جداً.
حالة الأموال: ارتفع إجمالي القيمة المقفلة لمشاريع DeFi من 52.9 مليار دولار في الأسبوع الماضي إلى 52.7 مليار دولار الآن، على الرغم من أن هناك انخفاضًا سلبيًا لمدة أسبوعين متتاليين، إلا أن حجم الانخفاض كان صغيرًا، حيث بلغ 0.37%. السبب الرئيسي لذلك هو أن السوق الغربي، بقيادة السوق الأمريكي، في عطلة عيد الميلاد هذا الأسبوع، حيث انخفض كل من حجم تداول الرموز وأنشطة السلسلة. ومن المتوقع أن تستمر هذه الحالة خلال عطلة رأس السنة الجديدة الأسبوع المقبل، لذا ينبغي التركيز على التغيرات في إجمالي القيمة المقفلة للسوق في شهر يناير، ومراقبة ما إذا كانت اتجاهات الانخفاض ستستمر.
تحليل عميق
قوة الدفع للصعود:
العوامل الأساسية التي تقود هذه الزيادة يمكن تلخيصها في المسارات التالية: نظرًا لأن السوق كان في اتجاه هابط مؤخرًا، فإن APY لجميع بروتوكولات DeFi قد انخفضت، بينما قامت مشاريع عوائد العملات المستقرة برفع العائد من خلال مكافآت الرموز/النقاط، مما جعل APY لمشاريع برك الرشاشات تتمتع بميزة واضحة من حيث السوق بشكل عام. وبشكل أكثر تحديدًا:
بيئة السوق: على الرغم من أنها في دورة سوق صاعدة، إلا أن السوق في الآونة الأخيرة شهد اتجاهًا هبوطيًا، مما أدى إلى انخفاض كبير في معدل الفائدة الأساسي في السوق.
طرف السعر: ارتفاع سعر الاقتراض الأساسي، يعكس توقعات السوق بشأن تسعير الأموال.
جانب العائد: تتوسع عائدات مشاريع العائد المستقر مقارنة بالمشاريع الأخرى، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين للمشاركة
تعزز هذه الآلية من دعم قيمة مشاريع عوائد العملات المستقرة، مما يشكل زخم نمو إيجابي.
المخاطر المحتملة:
بسبب الاتجاه الصعودي المستمر في السوق مؤخرًا، أصبح المستثمرون في السوق يركزون أكثر على العوائد ورفع الرفع المالي، لكنهم تجاهلوا مخاطر الانخفاض. بالإضافة إلى ذلك، تسبب عطلة عيد الميلاد هذا الأسبوع في تقليل حاد في السيولة في السوق، مما أدى إلى ظهور ضغط البيع دون وجود سيولة كافية لاستيعابه، مما تسبب في انخفاض الأسعار بشكل مستمر، وأدى إلى حدوث تصفية في العقود الطويلة في السوق، مما ألحق الضرر بالمستثمرين.
شاهد النسخة الأصلية
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 17
أعجبني
17
5
مشاركة
تعليق
0/400
TeaTimeTrader
· منذ 23 س
استلقِ واشترِ عملة وخلصت
شاهد النسخة الأصليةرد0
SpeakWithHatOn
· 07-20 22:40
تم عكس أمر العقود الآجلة
شاهد النسخة الأصليةرد0
MultiSigFailMaster
· 07-20 22:30
حركات المؤسسات حقًا غامضة
شاهد النسخة الأصليةرد0
FUDwatcher
· 07-20 22:26
هذه الموجة إذا لم تدخل مركز الآن فسيكون متأخراً.
شاهد النسخة الأصليةرد0
StablecoinArbitrageur
· 07-20 22:11
*يعدل جدول البيانات* القيمة الإجمالية المقفلة منخفضة بنسبة 0.37% ولكن العملات المستقرة مرتفعة بنسبة 1.91%... جنة الاستراتيجية الآن
تراجع سوق العملات الرقمية خلال عطلة عيد الميلاد، ورأس المال المؤسسي لا يزال يتوافق مع الفكرة
نظرة عامة على السوق
سوق التشفير هذا الأسبوع شهد اتجاهًا هبوطيًا تأثراً بعطلة عيد الميلاد. على الرغم من ارتفاع مؤشر مشاعر السوق قليلاً من 7% إلى 10%، إلا أنه لا يزال في منطقة الخوف الشديد. ومن الجدير بالذكر أنه على الرغم من ضعف السوق بشكل عام، إلا أن USDC الذي يهيمن عليه السوق الأمريكي حقق نموًا بنسبة 1.91%، مما يدل على استمرار دخول الأموال المؤسسية، مما يضخ بعض الثقة في السوق.
انخفض إجمالي القيمة المقفلة في قطاع DeFi هذا الأسبوع بنسبة 0.37% ليصل إلى 52.7 مليار دولار، ولكن مشاريع عائدات العملات المستقرة مثل Gun Pool حققت أداءً رائعاً. لا يزال إجمالي المعروض من العملات المستقرة في اتجاه تصاعدي، مما يشير إلى أنه على الرغم من تصحيح السوق، فإن السيولة الأساسية تواصل التدفق، وتلقى مشاريع العائد الثابت مثل Gun Pool إقبالاً.
حصلت مسارات وكيل الذكاء الاصطناعي على اهتمام كبير من السوق، حيث بلغ إجمالي الحجم 109 مليارات دولار. وخاصة نموذج aipool المدمج مع تقنية TEE أصبح محور اهتمام جديد في السوق، ومن المتوقع أن يصبح وسيلة جديدة لإصدار الأصول بعد "ضرب النقوش"، مما يظهر اتجاه التطوير العميق لدمج الذكاء الاصطناعي مع تكنولوجيا blockchain.
تأثرت عملات الميم هذا الأسبوع بالعطلات وانخفاض السوق بشكل عام. لقد انخفضت مشاركة المستثمرين وتدفق الأموال بشكل ملحوظ، حيث توجهت حرارة السوق مؤقتًا نحو مجالات أخرى، مما يظهر خصائص التقلب العالي لهذه الفئة.
أظهر قطاع السلاسل العامة مقاومة قوية للانخفاض. حيث حقق Stacks إنجازًا مهمًا في sBTC، وواصل BOB تطوير جسر BitVM، وبدأت Taiko جولة جديدة من خطط الإيكولوجيا، مما يدل على أن السلاسل العامة الكبيرة تواصل التركيز على الابتكار التكنولوجي وبناء الأنظمة البيئية.
نتطلع إلى المستقبل، من المتوقع أن يستمر السوق في الاتجاه الهابط خلال عطلة رأس السنة، لذا يُنصح المستثمرون بالحفاظ على تخصيص دفاعي، وزيادة نسبة تخصيص الأصول الرائدة، وفي الوقت نفسه يمكن المشاركة بشكل معتدل في مشاريع برك المدافع عالية العائد. على المدى الطويل، يتوقع السوق بشكل عام حدوث ارتفاع في الربع الأول من عام 2025، لذا يجب إيلاء اهتمام خاص لمشاريع AI Agent و DeFi برك المدافع.
تحليل مؤشر مشاعر السوق
نظرة عامة على اتجاه السوق العام
سوق العملات المشفرة في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، ومؤشر المشاعر لا يزال في حالة خوف شديد.
مشاريع التشفير المتعلقة بالـ Defi تظهر أداءً بارزًا، مما يدل على اهتمام السوق المستمر بزيادة العائدات الأساسية.
مشروع مسار وكيل الذكاء الاصطناعي شهد هذا الأسبوع اهتمامًا كبيرًا من وسائل الإعلام، مما يدل على أن المستثمرين بدأوا في البحث بنشاط عن نقطة الانفجار التالية في السوق.
المسارات الساخنة
عميل الذكاء الاصطناعي
هذا الأسبوع، كان السوق في اتجاه هبوطي، وكانت جميع المسارات في حالة انخفاض. على الرغم من أن معظم أسعار الرموز في مسار AI Agent كانت في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن مستوى المناقشة في السوق كان الأعلى. كانت المناقشات الأكثر شيوعًا هذا الأسبوع حول نموذج aipool، الذي يجمع بين AI Agent و TEE، وتأثيره في مستقبل Crypto و Defi.
أحد المحفزات التي تساعد في ظهور ارتفاعات دورية في سوق العملات المشفرة هو ظهور طرق جديدة لإصدار الأصول. على سبيل المثال، كانت طرق إصدار الأصول مثل ICO، IEO، INO، IDO، وتسجيل النقوش قد ساهمت بسرعة في دفع تطوير السوق وزيادة أسعار العملات المشفرة. مع الدمج السريع بين الذكاء الاصطناعي والعملات المشفرة، أصبحت aipool في الوقت الحالي واحدة من طرق إصدار الأصول الأكثر شيوعاً، وهي أيضاً استمرار لما يسمى "دفع الأموال FI" في بداية عام 2024. إذا تم قبول طريقة إصدار الأصول هذه من قبل السوق على نطاق واسع، فسنشهد قريبًا موجة صغيرة من حماسة إصدار الأصول التي تجلبها نماذج aipool، لذا ينبغي علينا أن نركز على مشاريع من نوع aipool.
أعلى خمسة مشاريع لوكلاء الذكاء الاصطناعي من حيث القيمة السوقية:
مسار DeFi
ترتيب نمو TVL
أعلى 5 مشاريع في السوق من حيث زيادة TVL خلال الأسبوع الماضي ( لم يتم احتساب المشاريع العامة ذات TVL المنخفض، والمعيار هو أكثر من 30 مليون دولار )، مصدر البيانات: Defilama
| اسم المشروع | نسبة الزيادة في السبعة أيام الماضية | TVL(مليون) | |--------|--------|--------------| | ريزولف | 82.04% | 239.01 | | دولار أمريكي | 74.25% | 446.42 | | عادي | 55.56% | 1599.36 | | هاش نوت | 52.54% | 1652.47 | | سبيكتر | 51.81% | 122.55 |
Resolv( ) غير الصادرة: ( فهرس توصيات: ⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Resolv هو مشروع عملة مستقرة محايدة دلتا، يركز على توكنية المحافظ الاستثمارية المحايدة في السوق. يستند هذا الهيكل إلى مصادر دخل اقتصادية قابلة للتطبيق ومستقلة عن العملات الورقية. وهذا يسمح بتوزيع عوائد تنافسية لمزودي السيولة في البروتوكول.
التطورات الأخيرة: أكملت Resolv هذا الأسبوع ترقية تقنية هامة، حيث نجحت في التحول إلى مشروع Omnichain من خلال دمج تقنيتي LayerZero و StarGate، كما أن معيار OFT الذي اعتمدته قد اجتاز تدقيق الأمان من عدة مؤسسات. حققت Resolv أداءً بارزًا في تطوير النظام البيئي هذا الأسبوع، حيث جذبت تدفقات مالية بقيمة 100 مليون دولار أمريكي للمرة الثانية، وبلغ معدل نمو النظام البيئي 84%. يوفر USDC Vault الخاص بها على منصة معينة عائدًا سنويًا يصل إلى 36.36%، مما جذب 5.67 مليون دولار من إجمالي القيمة المقفلة (TVL) هذا الأسبوع. كما أطلقت Resolv بركة wstUSR على منصة معينة وأطلقت هيكل نقاط موحد.
USDX Money( لم يتم إصدار العملة):( مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: مشروع USDX Money هو بروتوكول ناشئ لعملة مستقرة بالدولار الأمريكي، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة الأصلية المشفرة من خلال استراتيجيات متعددة السلاسل والعملات. الهدف الأساسي من المشروع هو بناء بنية تحتية من الجيل التالي للعملات المستقرة، والحفاظ على استقرار ربط USDX بالدولار الأمريكي من خلال استراتيجيات التحوط المحايدة دلتا.
التطورات الأخيرة: أكمل USDX Money هذا الأسبوع ترقية جديدة لواجهة المستخدم وتجربة المستخدم لتحسين تجربة التفاعل مع المستخدم، بينما تم إطلاق مجمع السيولة USDX/USDT و sUSDX/USDX على منصة معينة، مما أدى إلى توسيع نطاق النظام البيئي بشكل مستمر، حيث بلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) لـ sUSDX 170 مليون دولار من خلال التعاون مع مشروع معين. أطلق USDX Money أيضًا برنامج تحفيز X-Points الذي يتضمن إنشاء المحتوى وخطة الملائكة، وأقام حدثًا خاصًا بعيد الميلاد.
Usual(USUAL):(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: Usual هو مشروع عملة مستقرة مدعوم من قبل جهة معينة، يهدف إلى تقديم حل جديد للعملات المستقرة من خلال طريقة لامركزية. تشمل الآلية الأساسية للمشروع ثلاثة رموز رئيسية: العملة المستقرة USD0، ومنتج السندات USD0++، ورمز الحوكمة USUAL.
التطورات الأخيرة: حصلت Usual مؤخرًا على تمويل من المرحلة A بقيمة 10 ملايين دولار بقيادة مؤسسة معينة، وتعاونت مع مؤسسة معينة لإطلاق منتج جديد UsualM، وأصبحت أكبر تجمع USD0/USD0++ على منصة معينة، مع تجاوز إجمالي القيمة المقفلة UsualTVL 1.5 مليار دولار مما جعلها تتصدر قائمة أفضل خمسة عملات مستقرة عالمياً، كما تضاعف خزينة DAO إلى 17 مليون دولار، وأطلقت مشروع Usual عائدات استثمار USUALx تصل إلى 18,000% APY، وبدأت حملة توزيع الرموز المجتمعية.
Hashnote( لم يتم إصدار العملة):( مؤشر التوصية:⭐️⭐️)
مقدمة المشروع: مشروع Hashnote هو حل يركز على إدارة العملات الرقمية للمؤسسات، يهدف إلى توفير الشفافية وتحسين إدارة الأصول من خلال تكنولوجيا blockchain. يجمع Hashnote بين الأصول الرقمية والمالية التقليدية لتقديم حلول مبتكرة لتعزيز العائدات للمستخدمين، مثل USYC.
التطورات الأخيرة: عقدت Hashnote هذا الأسبوع شراكة استراتيجية مع نظام بيئي معين وشاركت في اجتماع لجنة النظام البيئي، حيث تم تقديم نموذج مبتكر للإيداع المزدوج لبيتكوين، يجمع بين BTC وتوكن معين، ويهدف إلى توفير حلول عوائد مستدامة للمستخدمين. كما شارك الرئيس التنفيذي للمشروع في الاجتماع استراتيجية جديدة، حيث حصلت على أكثر من 14000 مشاهدة، ما يظهر اهتمام السوق بهذا النموذج المبتكر.
سبكترا(SPECTRA):(مؤشر التوصية:⭐️⭐️⭐️)
مقدمة عن المشروع: Spectra هو بروتوكول لتوكنيزه العوائد المستقبلية. يمكن لمستخدمي DeFi إيداع توكنات العوائد من بروتوكولات أخرى خلال فترة مستقبلية محددة، وتداول العوائد المستقبلية الناتجة عن هذا الأصل مسبقًا. يعمل Spectra عن طريق وضع توكنات الفائدة (IBT) أو أي أصل عائد ثابت المدة في عقد ذكي، وإصدار توكنات العوائد المستقبلية (FYT) كمكافأة.
التطورات الأخيرة: هذا الأسبوع، نجح Spectra في إطلاق عقد الحوكمة الجديد على شبكة رئيسية معينة، وأطلق ميزات Gauges وncentivize في تطبيق Spectra، وفي الوقت نفسه، تم تحسين وظيفة القفل المتعدد لمُلاك veSPECTRA، مما يتيح لهم المشاركة بشكل أكثر كفاءة في آلية تصويت Gauge، كما أكمل Spectra تعديل انبعاث APW، حيث يتم تنفيذ آلية الانبعاث الجديدة بنسبة 1:20.
استنادًا إلى ما سبق، يمكننا أن نرى أن المشاريع التي شهدت نموًا سريعًا في TVL هذا الأسبوع تركز بشكل رئيسي على قطاع عائدات العملات المستقرة ( بركة المدفع ).
أداء المسار الكلي
زيادة القيمة السوقية للعملات المستقرة: انخفض USDT من 145.1 مليار دولار إلى 144.7 مليار دولار، بانخفاض قدره 0.27%، بينما زاد USDC من 42.1 مليار دولار إلى 42.9 مليار دولار، بزيادة قدرها 1.91%. يتضح أنه على الرغم من أن السوق كان في اتجاه هبوطي هذا الأسبوع، إلا أن USDC، الذي يهيمن عليه السوق الأمريكي، شهد زيادة، مما يشير إلى أن القوة الشرائية في السوق لا تزال تحتفظ بتدفق مستمر من الأموال.
تزايد السيولة تدريجياً: معدل套利 الخالي من المخاطر في الأسواق التقليدية يتناقص باستمرار مع استمرار خفض أسعار الفائدة، بينما معدل套利 في مشاريع Defi على السلسلة يزداد باستمرار بسبب ارتفاع قيمة أصول العملات المشفرة، والعودة إلى Defi ستكون خياراً جيداً جداً.
حالة الأموال: ارتفع إجمالي القيمة المقفلة لمشاريع DeFi من 52.9 مليار دولار في الأسبوع الماضي إلى 52.7 مليار دولار الآن، على الرغم من أن هناك انخفاضًا سلبيًا لمدة أسبوعين متتاليين، إلا أن حجم الانخفاض كان صغيرًا، حيث بلغ 0.37%. السبب الرئيسي لذلك هو أن السوق الغربي، بقيادة السوق الأمريكي، في عطلة عيد الميلاد هذا الأسبوع، حيث انخفض كل من حجم تداول الرموز وأنشطة السلسلة. ومن المتوقع أن تستمر هذه الحالة خلال عطلة رأس السنة الجديدة الأسبوع المقبل، لذا ينبغي التركيز على التغيرات في إجمالي القيمة المقفلة للسوق في شهر يناير، ومراقبة ما إذا كانت اتجاهات الانخفاض ستستمر.
تحليل عميق
قوة الدفع للصعود:
العوامل الأساسية التي تقود هذه الزيادة يمكن تلخيصها في المسارات التالية: نظرًا لأن السوق كان في اتجاه هابط مؤخرًا، فإن APY لجميع بروتوكولات DeFi قد انخفضت، بينما قامت مشاريع عوائد العملات المستقرة برفع العائد من خلال مكافآت الرموز/النقاط، مما جعل APY لمشاريع برك الرشاشات تتمتع بميزة واضحة من حيث السوق بشكل عام. وبشكل أكثر تحديدًا:
بيئة السوق: على الرغم من أنها في دورة سوق صاعدة، إلا أن السوق في الآونة الأخيرة شهد اتجاهًا هبوطيًا، مما أدى إلى انخفاض كبير في معدل الفائدة الأساسي في السوق.
طرف السعر: ارتفاع سعر الاقتراض الأساسي، يعكس توقعات السوق بشأن تسعير الأموال.
جانب العائد: تتوسع عائدات مشاريع العائد المستقر مقارنة بالمشاريع الأخرى، مما جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين للمشاركة
تعزز هذه الآلية من دعم قيمة مشاريع عوائد العملات المستقرة، مما يشكل زخم نمو إيجابي.
المخاطر المحتملة:
بسبب الاتجاه الصعودي المستمر في السوق مؤخرًا، أصبح المستثمرون في السوق يركزون أكثر على العوائد ورفع الرفع المالي، لكنهم تجاهلوا مخاطر الانخفاض. بالإضافة إلى ذلك، تسبب عطلة عيد الميلاد هذا الأسبوع في تقليل حاد في السيولة في السوق، مما أدى إلى ظهور ضغط البيع دون وجود سيولة كافية لاستيعابه، مما تسبب في انخفاض الأسعار بشكل مستمر، وأدى إلى حدوث تصفية في العقود الطويلة في السوق، مما ألحق الضرر بالمستثمرين.