تحليل استراتيجية عائدات العملات المستقرة: خيارات متنوعة واعتبارات المخاطر
مؤشر الدولار الأمريكي يعمل عند مستويات عالية، والأصول ذات المخاطر تتعرض لضغوط عامة. في هذا السياق، أصبح الاحتفاظ بأصول الدولار الأمريكي والحصول على عوائد إضافية خياراً للعديد من المستثمرين. مؤخراً، قامت بعض مشاريع DeFi الشهيرة بنشاط باستخدام أصول الدولار الأمريكي غير المستغلة بحثاً عن العوائد. ستقوم هذه المقالة بتحليل بعض استراتيجيات عوائد العملات المستقرة، كاستمرار للسلسلة ذات الصلة السابقة.
USDD+3Crv استراتيجيات
USDD هي عملة مستقرة تُدار من قبل جهة معينة. اعتباراً من 27 أكتوبر، يبلغ حجم إصدار USDD 725 مليون، وقيمة الضمانات 2.23 مليار دولار، ونسبة الضمانات تتجاوز 300%. من بين الضمانات، يوجد 990 مليون من USDC، وهو ما يتجاوز حجم إصدار USDD، مما يجعل عامل المخاطر نسبياً منخفضاً. أطلق أحد منصات التداول مؤخراً عدة أزواج تداول USDD، وأعفى من الرسوم ذات الصلة، مما يعزز أيضاً من تطوير USDD.
تظهر إحدى المنصات أن معدل العائد السنوي (APR) لبركة USDD+3Crv هو 19.66% بينما معدل العائد السنوي لبركة USDD+FRAXBP هو 21.18%. تتضمن البركة الأولى أربع عملات مستقرة هي USDD و DAI و USDT و USDC، بينما تشمل البركة الثانية ثلاث عملات مستقرة هي USDD و FRAX و USDC. عند القيام بالعمليات، يمكنك أولاً إيداع أي عملة مستقرة مدعومة في صفحة البركة ذات الصلة، ثم رهن رموز LP على المنصة المحددة.
في بعض النظم البيئية، فإن استخدام USDD أكثر انتشارًا. على سبيل المثال، فإن APY لزوج تداول USDD-USDT على بروتوكول معين يمكن أن يصل إلى 41.9% ( يتطلب قفل وإيداع )، بينما APY للإيداع باستخدام USDD على منصة إقراض أخرى هو 9.52%.
Canto هو سلسلة بلوكشين DeFi متوافقة مع EVM في نظام Cosmos البيئي، وتتميز بوظائف مثل DEX، والإقراض، وعملة مستقرة NOTE. حالياً، يبلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في Canto حوالي 100 مليون دولار.
تظهر منصة Canto أن APR لزوج NOTE/USDT LP هو 32.14%، وAPR لزوج NOTE/USDC LP هو 29.47%. NOTE هو عملة مستقرة تم سكها في Canto من خلال الرهن الزائد، وعند استخدام USDC وUSDT كضمان، لن يحدث تصفية. حالياً، سعر NOTE هو 1.04 دولار، يُنصح باستخدام جزء من USDT كضمان لسك NOTE، ثم توفير السيولة مع USDT المتبقي، وتخزين رموز LP في منصة الإقراض.
يجب ملاحظة أن عمليات Canto عبر السلاسل معقدة نسبيًا، حيث تتطلب الدخول والخروج عدة خطوات، يجب على المستثمرين فهم عملية التشغيل بشكل كامل.
Velodrome هو DEX على Optimism، مستمد من مشروع معروف لبعض المطورين على Fantom. حاليًا، يبلغ TVL لـ Velodrome على Optimism 82 مليون دولار، متجاوزًا بعض DEXs الرئيسية.
sUSD و LUSD هما مشروعان لعملات مستقرة آمنة نسبيًا. حاليًا، تبلغ نسبة العائد السنوي لزراعة السيولة على زوج التداول sUSD/LUSD في Velodrome 16.12٪.
بروتوكول معين هو منصة للإقراض والرهانات السائلة على سلسلة BNB. يمكن للمستخدمين المبالغة في الرهن لإقراض عملة مستقرة لامركزية HAY الخاصة بالبروتوكول، وسيتم استخدام BNB المرهونة في الرهانات السائلة.
حالياً، يبلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في البروتوكول 92 مليون دولار، حيث تقدر قيمة LP المستقرة HAY/BUSD المرهونة في بعض DEX بحوالي 20 مليون دولار. يمكن للمستثمرين توفير سيولة لزوج تداول HAY/BUSD عملة مستقرة في بعض DEX، ثم رهن رموز LP في هذا البروتوكول، والآن تبلغ نسبة العائد السنوي (APR) المعروضة 19.77%.
استراتيجية النظام البيئي لمنصة تداول العملات المستقرة
هذه منصة لتبادل عملة مستقرة على سلسلة BNB، تتميز بانزلاق منخفض، وتشارك السيولة، وإمكانية استخدام رمز واحد للتخزين. تشمل الجهات المستثمرة في هذه المنصة العديد من المؤسسات المعروفة، ولها علاقات وثيقة مع إحدى البورصات الكبيرة.
تظهر خزانات الأموال الرئيسية في المنصة حاليًا أن الوسيط لـ APR لعملات USDC و USDT و DAI و BUSD هي 11.44٪ و 11.14٪ و 10.85٪ و 7.57٪ على التوالي، بما في ذلك تسريع توكنات المنصة المحجوزة وحيازة توكنات الحوكمة. إذا لم يكن هناك توكنات محجوزة، ستكون العوائد أقل.
ظهرت حول هذه المنصة بعض التطبيقات المشابهة في بيئات أخرى، حيث يمكن للمستخدمين العاديين من خلال هذه التطبيقات تحقيق عوائد أعلى على الودائع. على سبيل المثال، تبلغ قيمة القفل الإجمالية على منصة معينة 8949 مليون دولار، ونسب العائد السنوي على الودائع من عملات USDC، USDT، DAI، BUSD هي 13.93%، 12.71%، 15.29%، 17.16% على التوالي. بينما تبلغ قيمة القفل الإجمالية على منصة أخرى 2590 مليون دولار، ونسب العائد السنوي المقابلة هي 11.62%، 11.82%، 14.52%، 9.65% على التوالي.
يجب ملاحظة أن المخاطر العامة في سوق العملات المشفرة أعلى من تلك في الأسواق المالية التقليدية، حيث تتكرر الحوادث الأمنية. يجب على المستثمرين اتخاذ الحيطة والحذر، وتنويع المخاطر، وفهم النقاط المحددة للمخاطر لكل مشروع بشكل كامل.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
استراتيجية استثمار العملات المستقرة في ظل ارتفاع الدولار: مقارنة عوائد خمس طرق وتحذيرات من المخاطر
تحليل استراتيجية عائدات العملات المستقرة: خيارات متنوعة واعتبارات المخاطر
مؤشر الدولار الأمريكي يعمل عند مستويات عالية، والأصول ذات المخاطر تتعرض لضغوط عامة. في هذا السياق، أصبح الاحتفاظ بأصول الدولار الأمريكي والحصول على عوائد إضافية خياراً للعديد من المستثمرين. مؤخراً، قامت بعض مشاريع DeFi الشهيرة بنشاط باستخدام أصول الدولار الأمريكي غير المستغلة بحثاً عن العوائد. ستقوم هذه المقالة بتحليل بعض استراتيجيات عوائد العملات المستقرة، كاستمرار للسلسلة ذات الصلة السابقة.
USDD+3Crv استراتيجيات
USDD هي عملة مستقرة تُدار من قبل جهة معينة. اعتباراً من 27 أكتوبر، يبلغ حجم إصدار USDD 725 مليون، وقيمة الضمانات 2.23 مليار دولار، ونسبة الضمانات تتجاوز 300%. من بين الضمانات، يوجد 990 مليون من USDC، وهو ما يتجاوز حجم إصدار USDD، مما يجعل عامل المخاطر نسبياً منخفضاً. أطلق أحد منصات التداول مؤخراً عدة أزواج تداول USDD، وأعفى من الرسوم ذات الصلة، مما يعزز أيضاً من تطوير USDD.
تظهر إحدى المنصات أن معدل العائد السنوي (APR) لبركة USDD+3Crv هو 19.66% بينما معدل العائد السنوي لبركة USDD+FRAXBP هو 21.18%. تتضمن البركة الأولى أربع عملات مستقرة هي USDD و DAI و USDT و USDC، بينما تشمل البركة الثانية ثلاث عملات مستقرة هي USDD و FRAX و USDC. عند القيام بالعمليات، يمكنك أولاً إيداع أي عملة مستقرة مدعومة في صفحة البركة ذات الصلة، ثم رهن رموز LP على المنصة المحددة.
في بعض النظم البيئية، فإن استخدام USDD أكثر انتشارًا. على سبيل المثال، فإن APY لزوج تداول USDD-USDT على بروتوكول معين يمكن أن يصل إلى 41.9% ( يتطلب قفل وإيداع )، بينما APY للإيداع باستخدام USDD على منصة إقراض أخرى هو 9.52%.
! تحديث استراتيجية عائد العملات المستقرة: USDD ، Canto ، Velodrome ، Helio ، Wombat
Canto:USDT+NOTE استراتيجية
Canto هو سلسلة بلوكشين DeFi متوافقة مع EVM في نظام Cosmos البيئي، وتتميز بوظائف مثل DEX، والإقراض، وعملة مستقرة NOTE. حالياً، يبلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في Canto حوالي 100 مليون دولار.
تظهر منصة Canto أن APR لزوج NOTE/USDT LP هو 32.14%، وAPR لزوج NOTE/USDC LP هو 29.47%. NOTE هو عملة مستقرة تم سكها في Canto من خلال الرهن الزائد، وعند استخدام USDC وUSDT كضمان، لن يحدث تصفية. حالياً، سعر NOTE هو 1.04 دولار، يُنصح باستخدام جزء من USDT كضمان لسك NOTE، ثم توفير السيولة مع USDT المتبقي، وتخزين رموز LP في منصة الإقراض.
يجب ملاحظة أن عمليات Canto عبر السلاسل معقدة نسبيًا، حيث تتطلب الدخول والخروج عدة خطوات، يجب على المستثمرين فهم عملية التشغيل بشكل كامل.
! [تحديث استراتيجية عائد العملات المستقرة: USDD ، Canto ، Velodrome ، Helio ، Wombat] (https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-f908085e59600caf56736109ea2887bc.webp)
Velodrome: استراتيجية sUSD+LUSD
Velodrome هو DEX على Optimism، مستمد من مشروع معروف لبعض المطورين على Fantom. حاليًا، يبلغ TVL لـ Velodrome على Optimism 82 مليون دولار، متجاوزًا بعض DEXs الرئيسية.
sUSD و LUSD هما مشروعان لعملات مستقرة آمنة نسبيًا. حاليًا، تبلغ نسبة العائد السنوي لزراعة السيولة على زوج التداول sUSD/LUSD في Velodrome 16.12٪.
! [تحديث استراتيجية عائد العملات المستقرة: USDD ، Canto ، Velodrome ، Helio ، Wombat] (https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-8cab21490ff79e0a9672744a359692e3.webp)
استراتيجية HAY+BUSD
بروتوكول معين هو منصة للإقراض والرهانات السائلة على سلسلة BNB. يمكن للمستخدمين المبالغة في الرهن لإقراض عملة مستقرة لامركزية HAY الخاصة بالبروتوكول، وسيتم استخدام BNB المرهونة في الرهانات السائلة.
حالياً، يبلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) في البروتوكول 92 مليون دولار، حيث تقدر قيمة LP المستقرة HAY/BUSD المرهونة في بعض DEX بحوالي 20 مليون دولار. يمكن للمستثمرين توفير سيولة لزوج تداول HAY/BUSD عملة مستقرة في بعض DEX، ثم رهن رموز LP في هذا البروتوكول، والآن تبلغ نسبة العائد السنوي (APR) المعروضة 19.77%.
! [تحديث استراتيجية عائد العملات المستقرة: USDD ، Canto ، Velodrome ، Helio ، Wombat] (https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3188761d6843cd48b2defbb113a27a1c.webp)
استراتيجية النظام البيئي لمنصة تداول العملات المستقرة
هذه منصة لتبادل عملة مستقرة على سلسلة BNB، تتميز بانزلاق منخفض، وتشارك السيولة، وإمكانية استخدام رمز واحد للتخزين. تشمل الجهات المستثمرة في هذه المنصة العديد من المؤسسات المعروفة، ولها علاقات وثيقة مع إحدى البورصات الكبيرة.
تظهر خزانات الأموال الرئيسية في المنصة حاليًا أن الوسيط لـ APR لعملات USDC و USDT و DAI و BUSD هي 11.44٪ و 11.14٪ و 10.85٪ و 7.57٪ على التوالي، بما في ذلك تسريع توكنات المنصة المحجوزة وحيازة توكنات الحوكمة. إذا لم يكن هناك توكنات محجوزة، ستكون العوائد أقل.
ظهرت حول هذه المنصة بعض التطبيقات المشابهة في بيئات أخرى، حيث يمكن للمستخدمين العاديين من خلال هذه التطبيقات تحقيق عوائد أعلى على الودائع. على سبيل المثال، تبلغ قيمة القفل الإجمالية على منصة معينة 8949 مليون دولار، ونسب العائد السنوي على الودائع من عملات USDC، USDT، DAI، BUSD هي 13.93%، 12.71%، 15.29%، 17.16% على التوالي. بينما تبلغ قيمة القفل الإجمالية على منصة أخرى 2590 مليون دولار، ونسب العائد السنوي المقابلة هي 11.62%، 11.82%، 14.52%، 9.65% على التوالي.
يجب ملاحظة أن المخاطر العامة في سوق العملات المشفرة أعلى من تلك في الأسواق المالية التقليدية، حيث تتكرر الحوادث الأمنية. يجب على المستثمرين اتخاذ الحيطة والحذر، وتنويع المخاطر، وفهم النقاط المحددة للمخاطر لكل مشروع بشكل كامل.
! [تحديث استراتيجية عائد العملات المستقرة: USDD ، Canto ، Velodrome ، Helio ، Wombat] (https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-4c190981d5e6139f91f106bc7a27c450.webp)