Unificación de "medidas y pesos": la capa de abstracción de staking de Solv ofrece una nueva interpretación "estandarizada" de BTCFi
El mercado de Bitcoin, con un tamaño de 1.75 billones de dólares, puede considerarse, en cierto modo, el mayor "pool de capital inactivo" del mundo cripto. Aunque desde el DeFi Summer de 2020 ha habido muchos intentos en la industria para liberar la liquidez de los activos de Bitcoin, el flujo de fondos en BTC atraído en general sigue siendo limitado y no ha logrado realmente impulsar el mercado de BTCFi.
¿Cuál es el campo de batalla principal de BTCFi? ¿Qué problema principal resuelve el staking de Bitcoin? Esta es una pregunta de cientos de miles de millones de dólares, y también es una pregunta que el ecosistema de Bitcoin, especialmente los proyectos de staking, deben responder.
Como el proyecto líder en el campo del staking de Bitcoin, Solv ha propuesto una solución innovadora, cuyo núcleo es el concepto de "estandarización" de la SAL(Staking Abstraction Layer).
La dificultad de "fragmentación de la liquidez" que enfrenta el Bitcoin
En comparación con el rápido desarrollo del ecosistema de staking de Ethereum, podemos ver el rezago del mercado de staking de BTC. Hasta el 12 de noviembre de 2024, el total de staking de Ethereum supera los 34.55 millones de ETH, y la tasa de staking ha aumentado drásticamente del 15% en abril de 2023 al 29%, con un tamaño total que supera los 100 mil millones de dólares.
En comparación, la tasa de penetración del staking en el ecosistema de Bitcoin es mucho más baja que la de Ethereum. A pesar de que el valor de mercado y el aumento de precio de BTC superan a los de ETH, nunca ha logrado alcanzar la velocidad de expansión del ecosistema de Staking de Ethereum. Si BTC pudiera liberar el 10% de su liquidez, se generaría un mercado de 175 mil millones de dólares. Si alcanzara una tasa de staking similar a la de ETH, podría liberar alrededor de 500 mil millones de dólares en liquidez, impulsando BTCFi a convertirse en un ecosistema de cadena superior que supera a las redes EVM.
El éxito del ecosistema de staking de Ethereum, además de la ventaja de la programabilidad, se debe a que la Fundación Ethereum ha liderado la formulación de un conjunto completo de estándares de staking a nivel de protocolo, que incluyen el umbral de staking de 32 ETH, mecanismos de penalización y una consideración integral de los costos de hardware y red, entre otros. Este marco de estándares unificados no solo ha mejorado la descentralización y seguridad de la red, sino que también ha reducido las barreras de entrada para el desarrollo y la participación, lo que ha llevado a un rápido surgimiento de proyectos como Lido Finance, Rocket Pool y Frax Finance, impulsando un crecimiento exponencial en la escala y diversidad del ecosistema de staking de Ethereum.
En comparación, el ecosistema de BTC carece de organizaciones centralizadas impulsoras como la "Fundación Ethereum", lo que lleva a que la formulación de estándares tecnológicos clave requiera un amplio consenso entre desarrolladores globales y operadores de nodos, un proceso que a menudo es largo y complejo.
Actualmente, la tendencia de fragmentación acelerada de la liquidez de los activos de BTC hace que la demanda de "unificación" sea más urgente:
Cuando BTC se conecta a redes EVM como Ethereum en formas como WBTC, cbBTC, aunque brinda a los usuarios la oportunidad de participar en DeFi y obtener rendimientos, también provoca una mayor dispersión de la liquidez de BTC, formando "islas de liquidez" que dificultan su circulación y utilización libre, limitando el potencial de desarrollo de BTCFi.
Con el lanzamiento del ETF de Bitcoin y el fortalecimiento del consenso global de activos, cada vez más BTC comienzan a fluir hacia los servicios de custodia institucional, formando un enorme fondo de capital acumulado.
DeFiLlama muestra que los BTC generadores de rendimiento están actualmente dispersos en 95 cadenas, 448 protocolos y 766 pools de liquidez. Debido a la falta de un estándar unificado de stake y de un mecanismo de liquidez entre cadenas, los activos de BTC que cruzan cadenas, plataformas e instituciones no solo tienen altos costos de fricción en su uso, sino que la liquidez dispersa tampoco puede ser integrada y utilizada de manera eficiente.
Por lo tanto, BTCFi y el ecosistema de staking de Bitcoin necesitan urgentemente establecer un estándar de seguridad industrial y un marco estandarizado, para integrar de manera eficiente los recursos de liquidez de Bitcoin que están dispersos en múltiples cadenas y plataformas. Esto requiere un papel de liderazgo que pueda dominar el proceso de estandarización, para que la integración de la liquidez de Bitcoin entre cadenas forme un consenso, estableciendo un marco técnico y normas unificadas, lo que traerá una mayor aplicabilidad, liquidez y escalabilidad al mercado de staking de Bitcoin, impulsando la madurez del ecosistema BTCFi.
Solv: El "elefante en la habitación" en el campo del staking de BTC
Como la mayor plataforma de staking de Bitcoin actualmente, Solv ha atraído más de 25,000 BTC desde abril de este año, incluyendo BTCB, FBTC, WBTC, acumulando más de 2,000 millones de dólares en activos gestionados. Más del 70% de SolvBTC ya se ha invertido en diversos escenarios de staking, lo que convierte a Solv en el protocolo con el TVL más alto y la mayor eficiencia de utilización de fondos en el ámbito de Bitcoin.
Con una fuerte liquidez y penetración en el mercado, Solv fue pionera en proponer el concepto de la Capa de Abstracción de Staking ( SAL ), que tiene como objetivo agregar la liquidez descentralizada de BTC en toda la cadena, proporcionando una solución unificada escalable y transparente.
Solv divide a los principales participantes del ecosistema de staking de Bitcoin en cuatro roles:
Acuerdo de staking: permite a los usuarios depositar activos de BTC y generar ingresos a través de actividades de staking, como Babylon, CoreDao, Botanix, etc.
Validadores de staking: entidades responsables de verificar la integridad del proceso de staking y transacciones, asegurando que el emisor de LST ejecute realmente el staking, previniendo errores o fraudes, como Ceffu, Cobo, Fireblocks y Solv Guard.
Distribuidor de ingresos: entidad encargada de gestionar la distribución de recompensas por staking, responsable de distribuir las recompensas de manera eficiente y justa, como Pendle, Gauntlet, Antalpha, y la mayoría de los emisores de LST también desempeñan el papel de distribuidor de ingresos.
Emisor de LST: un protocolo que convierte los activos de Bitcoin en estaca de los usuarios en tokens de liquidez (LST), permitiendo a los stakers obtener rendimientos y mantener el control de la liquidez de sus activos, como Solv, BedRock, etc.
El diseño de SAL se centra en estos roles, lanzando módulos clave que cubren todo el proceso, incluyendo servicios de generación de LST, servicios de verificación de stake, servicios de generación de transacciones y servicios de distribución de ingresos, utilizando tecnología de contratos inteligentes y tecnología de la red principal de Bitcoin para una integración eficiente.
SAL incluye los siguientes cinco módulos centrales:
Matriz de parámetros de stake (SPM): parámetros clave necesarios para el proceso de stake abstracto, que incluyen la configuración del script de Bitcoin, parámetros de la transacción de stake, parámetros del contrato LST y reglas de distribución de ganancias.
Servicio de verificación de stake: basado en el algoritmo de la red principal de BTC, asegura la corrección y completitud de cada transacción de stake, al mismo tiempo que verifica si la emisión de LST coincide con la cantidad subyacente de BTC.
Servicio de generación de LST: responsable de la emisión y redención de BTC LST, al mismo tiempo que apoya la interacción entre la red principal de Bitcoin y las cadenas EVM.
Servicio de generación de transacciones: generando automáticamente transacciones de stake, estimando las mejores tarifas de transacción y transmitiendo la transacción a la red principal de Bitcoin.
Servicio de distribución de ingresos: cálculo transparente de los ingresos por stake, a través de un mecanismo de oráculo o servicio de intercambio de ingresos, se distribuirán los ingresos proporcionalmente a los usuarios.
A través de estos módulos, SAL no solo integra eficazmente las diferencias técnicas de los diferentes protocolos en el ecosistema de Bitcoin, sino que también proporciona un marco operativo claro para los diferentes roles, construyendo un nuevo sistema de colaboración eficiente:
Para los usuarios de stake: proporcionar un proceso de stake conveniente y seguro, reduciendo el riesgo de activos causado por errores operativos y la falta de transparencia en los protocolos.
Sobre el acuerdo de stake: la interfaz estandarizada permite una rápida integración en el mercado de stake de BTC, acortando el ciclo de desarrollo y logrando un arranque en frío del ecosistema.
Para los emisores de LST: proporcionar herramientas completas de cálculo y verificación de ingresos, aumentar la confianza del usuario y simplificar el proceso de emisión, permitiéndoles centrarse en la innovación del producto.
Para los custodios: se ha abierto un nuevo modelo de negocio para participar en el ecosistema de staking de BTC, lo que brinda oportunidades de ingresos adicionales.
Esto simplifica enormemente el umbral de participación en el ecosistema de staking de BTC, proporcionando una solución unificada que puede satisfacer efectivamente las necesidades y construir y compartir en conjunto.
Actualmente, múltiples protocolos y proveedores se han unido al ecosistema del protocolo SAL, incluyendo BNB Chain, Babylon, ChainLink, Ethena, CoreDAO, etc., lo que demuestra la amplia aplicabilidad de SAL y aporta escenarios de aplicación más ricos para el staking de BTC, acelerando el desarrollo sostenible del modelo comercial en este campo.
Activar el ecosistema diversificado de ingresos del staking de BTC
Según los datos de DefiLlama, Lido Finance ocupa el primer lugar en la pista de LSD de Ethereum con una cuota de mercado del 68.53%, con (981 ETH ). Aunque sus preocupaciones de centralización han sido cuestionadas a largo plazo, Lido ha impulsado una profunda integración de los activos en staking con el ecosistema de rendimiento DeFi a través del diseño innovador de LST, mejorando significativamente la eficiencia de utilización de los activos en staking.
El staking de Bitcoin también requiere un marco básico que promueva la utilización eficiente de los activos, y SAL fue lanzado precisamente para esto: reduce las barreras de entrada para todas las partes, proporciona una experiencia de uso consistente para el ecosistema de staking de Bitcoin, y a través de un mecanismo de gestión de liquidez unificado, mejora significativamente la eficiencia del uso del capital, permitiendo que los activos de Bitcoin fluyan libremente entre diferentes cadenas, sentando las bases para diversas innovaciones financieras en el ecosistema DeFi.
SAL puede derivar en una solución de ingresos diversificada basada en BTC en toda la cadena, permitiendo a los titulares de Bitcoin obtener flujos de ingresos diversificados y dinámicos sin afectar la liquidez, abriendo un nuevo espacio de desarrollo para BTCFi.
La función de interoperabilidad basada principalmente en SAL permite a los usuarios desbloquear diversas oportunidades de generar ingresos, transformando el BTC de un simple almacenamiento de valor pasivo a un activo productivo generador de intereses, pudiendo participar en DeFi y otros casos de uso en la cadena, creando nuevo valor:
Los usuarios pueden apostar BTC en plataformas que se benefician de la seguridad económica de BTC ( como Babylon ), utilizando Restaking para obtener recompensas en tokens locales.
Los usuarios pueden participar en el mantenimiento de la seguridad de la red L2 de Bitcoin basándose en el BTC que poseen, ejecutando nodos validadores o delegando Bitcoin para obtener recompensas de validación.
SAL permite a los poseedores de BTC obtener ingresos relativamente estables en DeFi a través de estrategias de ingresos transaccionales como "Delta neutral".
Los usuarios también pueden utilizar el token de staking líquido (LST) para realizar operaciones adicionales en DeFi, combinando oportunidades de staking y liquidez para maximizar el potencial de rendimiento general.
( 1. Utilizar el Restaking para obtener rendimientos de BTC.
Basado en SAL, los poseedores de BTC pueden hacer stake de BTC en plataformas que se benefician de la seguridad económica de BTC, para obtener recompensas en tokens locales, como Babylon, EigenLayer y Symbiotic.
Estas plataformas también dependen de la seguridad económica de BTC, ofreciendo a los usuarios oportunidades de ganancias basadas en el Restaking, convirtiendo las propiedades de seguridad de BTC en beneficios financieros, permitiendo a los usuarios beneficiarse de la seguridad económica de BTC y lograr una mayor valorización de los activos de BTC.
) 2. Obtener recompensas a través de nodos de validación
Los usuarios también pueden participar en el mantenimiento de la seguridad de la red Layer2, ejecutando nodos de validadores o delegando BTC para obtener recompensas de validadores.
A través de la participación de BTC, los usuarios pueden obtener recompensas mientras garantizan la seguridad de la red, actualmente incluyen:
CoreDAO y Stacks: permiten a los usuarios stakear BTC para mantener la seguridad de L2 y obtener tokens nativos de la plataforma como recompensa.
Botanix: Los usuarios pueden ejecutar nodos validadores en la red Botanix, contribuir con recursos de computación y soporte en BTC, y recibir recompensas por ser validadores.
Esta recompensa de nodos de verificación no solo ayuda a los usuarios a obtener ingresos continuos en BTC, sino que también proporciona una garantía de seguridad al ecosistema BTCFi, permitiendo a los poseedores de BTC participar directamente en la construcción del ecosistema y disfrutar de los beneficios.
3. Estrategias de rendimiento de negociación como "Delta neutral"
SAL también ofrece a los poseedores de BTC estrategias de rendimiento comercial como "Delta neutral", lo que les permite obtener rendimientos relativamente estables en DeFi.
Como ejemplo de "estrategia Delta neutral", los poseedores de BTC pueden obtener ingresos estables al cubrir las fluctuaciones del mercado en plataformas asociadas como GMX, Pendle, Ethena, ------ asumiendo que el precio de BTC es de 80,000 dólares, el usuario puede depositar 1 BTC y al mismo tiempo vender 1 BTC de futuros, formando ".
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Solv lanza la capa de abstracción de staking SAL para construir un marco unificado y estandarizado para BTCFi.
Unificación de "medidas y pesos": la capa de abstracción de staking de Solv ofrece una nueva interpretación "estandarizada" de BTCFi
El mercado de Bitcoin, con un tamaño de 1.75 billones de dólares, puede considerarse, en cierto modo, el mayor "pool de capital inactivo" del mundo cripto. Aunque desde el DeFi Summer de 2020 ha habido muchos intentos en la industria para liberar la liquidez de los activos de Bitcoin, el flujo de fondos en BTC atraído en general sigue siendo limitado y no ha logrado realmente impulsar el mercado de BTCFi.
¿Cuál es el campo de batalla principal de BTCFi? ¿Qué problema principal resuelve el staking de Bitcoin? Esta es una pregunta de cientos de miles de millones de dólares, y también es una pregunta que el ecosistema de Bitcoin, especialmente los proyectos de staking, deben responder.
Como el proyecto líder en el campo del staking de Bitcoin, Solv ha propuesto una solución innovadora, cuyo núcleo es el concepto de "estandarización" de la SAL(Staking Abstraction Layer).
La dificultad de "fragmentación de la liquidez" que enfrenta el Bitcoin
En comparación con el rápido desarrollo del ecosistema de staking de Ethereum, podemos ver el rezago del mercado de staking de BTC. Hasta el 12 de noviembre de 2024, el total de staking de Ethereum supera los 34.55 millones de ETH, y la tasa de staking ha aumentado drásticamente del 15% en abril de 2023 al 29%, con un tamaño total que supera los 100 mil millones de dólares.
En comparación, la tasa de penetración del staking en el ecosistema de Bitcoin es mucho más baja que la de Ethereum. A pesar de que el valor de mercado y el aumento de precio de BTC superan a los de ETH, nunca ha logrado alcanzar la velocidad de expansión del ecosistema de Staking de Ethereum. Si BTC pudiera liberar el 10% de su liquidez, se generaría un mercado de 175 mil millones de dólares. Si alcanzara una tasa de staking similar a la de ETH, podría liberar alrededor de 500 mil millones de dólares en liquidez, impulsando BTCFi a convertirse en un ecosistema de cadena superior que supera a las redes EVM.
El éxito del ecosistema de staking de Ethereum, además de la ventaja de la programabilidad, se debe a que la Fundación Ethereum ha liderado la formulación de un conjunto completo de estándares de staking a nivel de protocolo, que incluyen el umbral de staking de 32 ETH, mecanismos de penalización y una consideración integral de los costos de hardware y red, entre otros. Este marco de estándares unificados no solo ha mejorado la descentralización y seguridad de la red, sino que también ha reducido las barreras de entrada para el desarrollo y la participación, lo que ha llevado a un rápido surgimiento de proyectos como Lido Finance, Rocket Pool y Frax Finance, impulsando un crecimiento exponencial en la escala y diversidad del ecosistema de staking de Ethereum.
En comparación, el ecosistema de BTC carece de organizaciones centralizadas impulsoras como la "Fundación Ethereum", lo que lleva a que la formulación de estándares tecnológicos clave requiera un amplio consenso entre desarrolladores globales y operadores de nodos, un proceso que a menudo es largo y complejo.
Actualmente, la tendencia de fragmentación acelerada de la liquidez de los activos de BTC hace que la demanda de "unificación" sea más urgente:
Cuando BTC se conecta a redes EVM como Ethereum en formas como WBTC, cbBTC, aunque brinda a los usuarios la oportunidad de participar en DeFi y obtener rendimientos, también provoca una mayor dispersión de la liquidez de BTC, formando "islas de liquidez" que dificultan su circulación y utilización libre, limitando el potencial de desarrollo de BTCFi.
Con el lanzamiento del ETF de Bitcoin y el fortalecimiento del consenso global de activos, cada vez más BTC comienzan a fluir hacia los servicios de custodia institucional, formando un enorme fondo de capital acumulado.
DeFiLlama muestra que los BTC generadores de rendimiento están actualmente dispersos en 95 cadenas, 448 protocolos y 766 pools de liquidez. Debido a la falta de un estándar unificado de stake y de un mecanismo de liquidez entre cadenas, los activos de BTC que cruzan cadenas, plataformas e instituciones no solo tienen altos costos de fricción en su uso, sino que la liquidez dispersa tampoco puede ser integrada y utilizada de manera eficiente.
Por lo tanto, BTCFi y el ecosistema de staking de Bitcoin necesitan urgentemente establecer un estándar de seguridad industrial y un marco estandarizado, para integrar de manera eficiente los recursos de liquidez de Bitcoin que están dispersos en múltiples cadenas y plataformas. Esto requiere un papel de liderazgo que pueda dominar el proceso de estandarización, para que la integración de la liquidez de Bitcoin entre cadenas forme un consenso, estableciendo un marco técnico y normas unificadas, lo que traerá una mayor aplicabilidad, liquidez y escalabilidad al mercado de staking de Bitcoin, impulsando la madurez del ecosistema BTCFi.
Solv: El "elefante en la habitación" en el campo del staking de BTC
Como la mayor plataforma de staking de Bitcoin actualmente, Solv ha atraído más de 25,000 BTC desde abril de este año, incluyendo BTCB, FBTC, WBTC, acumulando más de 2,000 millones de dólares en activos gestionados. Más del 70% de SolvBTC ya se ha invertido en diversos escenarios de staking, lo que convierte a Solv en el protocolo con el TVL más alto y la mayor eficiencia de utilización de fondos en el ámbito de Bitcoin.
Con una fuerte liquidez y penetración en el mercado, Solv fue pionera en proponer el concepto de la Capa de Abstracción de Staking ( SAL ), que tiene como objetivo agregar la liquidez descentralizada de BTC en toda la cadena, proporcionando una solución unificada escalable y transparente.
Solv divide a los principales participantes del ecosistema de staking de Bitcoin en cuatro roles:
Acuerdo de staking: permite a los usuarios depositar activos de BTC y generar ingresos a través de actividades de staking, como Babylon, CoreDao, Botanix, etc.
Validadores de staking: entidades responsables de verificar la integridad del proceso de staking y transacciones, asegurando que el emisor de LST ejecute realmente el staking, previniendo errores o fraudes, como Ceffu, Cobo, Fireblocks y Solv Guard.
Distribuidor de ingresos: entidad encargada de gestionar la distribución de recompensas por staking, responsable de distribuir las recompensas de manera eficiente y justa, como Pendle, Gauntlet, Antalpha, y la mayoría de los emisores de LST también desempeñan el papel de distribuidor de ingresos.
Emisor de LST: un protocolo que convierte los activos de Bitcoin en estaca de los usuarios en tokens de liquidez (LST), permitiendo a los stakers obtener rendimientos y mantener el control de la liquidez de sus activos, como Solv, BedRock, etc.
El diseño de SAL se centra en estos roles, lanzando módulos clave que cubren todo el proceso, incluyendo servicios de generación de LST, servicios de verificación de stake, servicios de generación de transacciones y servicios de distribución de ingresos, utilizando tecnología de contratos inteligentes y tecnología de la red principal de Bitcoin para una integración eficiente.
SAL incluye los siguientes cinco módulos centrales:
Matriz de parámetros de stake (SPM): parámetros clave necesarios para el proceso de stake abstracto, que incluyen la configuración del script de Bitcoin, parámetros de la transacción de stake, parámetros del contrato LST y reglas de distribución de ganancias.
Servicio de verificación de stake: basado en el algoritmo de la red principal de BTC, asegura la corrección y completitud de cada transacción de stake, al mismo tiempo que verifica si la emisión de LST coincide con la cantidad subyacente de BTC.
Servicio de generación de LST: responsable de la emisión y redención de BTC LST, al mismo tiempo que apoya la interacción entre la red principal de Bitcoin y las cadenas EVM.
Servicio de generación de transacciones: generando automáticamente transacciones de stake, estimando las mejores tarifas de transacción y transmitiendo la transacción a la red principal de Bitcoin.
Servicio de distribución de ingresos: cálculo transparente de los ingresos por stake, a través de un mecanismo de oráculo o servicio de intercambio de ingresos, se distribuirán los ingresos proporcionalmente a los usuarios.
A través de estos módulos, SAL no solo integra eficazmente las diferencias técnicas de los diferentes protocolos en el ecosistema de Bitcoin, sino que también proporciona un marco operativo claro para los diferentes roles, construyendo un nuevo sistema de colaboración eficiente:
Para los usuarios de stake: proporcionar un proceso de stake conveniente y seguro, reduciendo el riesgo de activos causado por errores operativos y la falta de transparencia en los protocolos.
Sobre el acuerdo de stake: la interfaz estandarizada permite una rápida integración en el mercado de stake de BTC, acortando el ciclo de desarrollo y logrando un arranque en frío del ecosistema.
Para los emisores de LST: proporcionar herramientas completas de cálculo y verificación de ingresos, aumentar la confianza del usuario y simplificar el proceso de emisión, permitiéndoles centrarse en la innovación del producto.
Para los custodios: se ha abierto un nuevo modelo de negocio para participar en el ecosistema de staking de BTC, lo que brinda oportunidades de ingresos adicionales.
Esto simplifica enormemente el umbral de participación en el ecosistema de staking de BTC, proporcionando una solución unificada que puede satisfacer efectivamente las necesidades y construir y compartir en conjunto.
Actualmente, múltiples protocolos y proveedores se han unido al ecosistema del protocolo SAL, incluyendo BNB Chain, Babylon, ChainLink, Ethena, CoreDAO, etc., lo que demuestra la amplia aplicabilidad de SAL y aporta escenarios de aplicación más ricos para el staking de BTC, acelerando el desarrollo sostenible del modelo comercial en este campo.
Activar el ecosistema diversificado de ingresos del staking de BTC
Según los datos de DefiLlama, Lido Finance ocupa el primer lugar en la pista de LSD de Ethereum con una cuota de mercado del 68.53%, con (981 ETH ). Aunque sus preocupaciones de centralización han sido cuestionadas a largo plazo, Lido ha impulsado una profunda integración de los activos en staking con el ecosistema de rendimiento DeFi a través del diseño innovador de LST, mejorando significativamente la eficiencia de utilización de los activos en staking.
El staking de Bitcoin también requiere un marco básico que promueva la utilización eficiente de los activos, y SAL fue lanzado precisamente para esto: reduce las barreras de entrada para todas las partes, proporciona una experiencia de uso consistente para el ecosistema de staking de Bitcoin, y a través de un mecanismo de gestión de liquidez unificado, mejora significativamente la eficiencia del uso del capital, permitiendo que los activos de Bitcoin fluyan libremente entre diferentes cadenas, sentando las bases para diversas innovaciones financieras en el ecosistema DeFi.
SAL puede derivar en una solución de ingresos diversificada basada en BTC en toda la cadena, permitiendo a los titulares de Bitcoin obtener flujos de ingresos diversificados y dinámicos sin afectar la liquidez, abriendo un nuevo espacio de desarrollo para BTCFi.
La función de interoperabilidad basada principalmente en SAL permite a los usuarios desbloquear diversas oportunidades de generar ingresos, transformando el BTC de un simple almacenamiento de valor pasivo a un activo productivo generador de intereses, pudiendo participar en DeFi y otros casos de uso en la cadena, creando nuevo valor:
Los usuarios pueden apostar BTC en plataformas que se benefician de la seguridad económica de BTC ( como Babylon ), utilizando Restaking para obtener recompensas en tokens locales.
Los usuarios pueden participar en el mantenimiento de la seguridad de la red L2 de Bitcoin basándose en el BTC que poseen, ejecutando nodos validadores o delegando Bitcoin para obtener recompensas de validación.
SAL permite a los poseedores de BTC obtener ingresos relativamente estables en DeFi a través de estrategias de ingresos transaccionales como "Delta neutral".
Los usuarios también pueden utilizar el token de staking líquido (LST) para realizar operaciones adicionales en DeFi, combinando oportunidades de staking y liquidez para maximizar el potencial de rendimiento general.
( 1. Utilizar el Restaking para obtener rendimientos de BTC.
Basado en SAL, los poseedores de BTC pueden hacer stake de BTC en plataformas que se benefician de la seguridad económica de BTC, para obtener recompensas en tokens locales, como Babylon, EigenLayer y Symbiotic.
Estas plataformas también dependen de la seguridad económica de BTC, ofreciendo a los usuarios oportunidades de ganancias basadas en el Restaking, convirtiendo las propiedades de seguridad de BTC en beneficios financieros, permitiendo a los usuarios beneficiarse de la seguridad económica de BTC y lograr una mayor valorización de los activos de BTC.
) 2. Obtener recompensas a través de nodos de validación
Los usuarios también pueden participar en el mantenimiento de la seguridad de la red Layer2, ejecutando nodos de validadores o delegando BTC para obtener recompensas de validadores.
A través de la participación de BTC, los usuarios pueden obtener recompensas mientras garantizan la seguridad de la red, actualmente incluyen:
CoreDAO y Stacks: permiten a los usuarios stakear BTC para mantener la seguridad de L2 y obtener tokens nativos de la plataforma como recompensa.
Botanix: Los usuarios pueden ejecutar nodos validadores en la red Botanix, contribuir con recursos de computación y soporte en BTC, y recibir recompensas por ser validadores.
Esta recompensa de nodos de verificación no solo ayuda a los usuarios a obtener ingresos continuos en BTC, sino que también proporciona una garantía de seguridad al ecosistema BTCFi, permitiendo a los poseedores de BTC participar directamente en la construcción del ecosistema y disfrutar de los beneficios.
3. Estrategias de rendimiento de negociación como "Delta neutral"
SAL también ofrece a los poseedores de BTC estrategias de rendimiento comercial como "Delta neutral", lo que les permite obtener rendimientos relativamente estables en DeFi.
Como ejemplo de "estrategia Delta neutral", los poseedores de BTC pueden obtener ingresos estables al cubrir las fluctuaciones del mercado en plataformas asociadas como GMX, Pendle, Ethena, ------ asumiendo que el precio de BTC es de 80,000 dólares, el usuario puede depositar 1 BTC y al mismo tiempo vender 1 BTC de futuros, formando ".