Le marché ou entre dans une phase de consolidation à des niveaux élevés, les risques structurels se manifestent
Récemment, le marché présente une situation où les signaux de croissance et l'engouement pour les fonds coexistent, mais cela pourrait masquer des risques structurels potentiels. Plusieurs indicateurs montrent que le marché pourrait entrer dans une phase de fluctuations élevées.
En ce qui concerne l'environnement macroéconomique, les déclarations commerciales de Trump ont tendance à se calmer, et avec le refroidissement des données sur l'inflation, cela a stimulé le sentiment du marché. Cependant, l'élan des fonds s'affaiblit, et les flux de capitaux vers les stablecoins et les ETF continuent de diminuer, ce qui montre un manque évident de nouvelles acheteurs.
Bien que le prix du Bitcoin ait augmenté, des indicateurs tels que les flux de fonds, la prime hors cote et les flux de fonds des ETF montrent un refroidissement simultané, créant une divergence entre le prix et la dynamique, et le risque de correction est en hausse.
Dans ce cas, la stratégie d'investissement recommande d'adopter une attitude principalement défensive. Il convient de se concentrer sur le niveau de support autour de 100 000 dollars pour le Bitcoin, ainsi que sur le rythme de correction de l'Ethereum. Pour les altcoins à haute Beta, il peut être judicieux de réduire modérément les positions à des niveaux élevés.
L'environnement macroéconomique est complexe, les fluctuations commerciales et les données de l'IPC provoquent un désordre sur le marché à court terme. Bien que le boom de la dette des entreprises soutienne le marché boursier, il aggrave également la crise de la dette américaine. L'effet de levier élevé des consommateurs et des entreprises, combiné aux restrictions de la politique de la Réserve fédérale, commence à révéler un risque de liquidité systémique.
L'analyse des flux de capitaux montre que les fonds des ETF ont enregistré un afflux de 609 millions de dollars cette semaine, mais le montant de l'afflux continue de diminuer. En ce qui concerne les stablecoins, 877 millions de dollars ont été émis cette semaine, avec une émission quotidienne moyenne de 112 millions de dollars, ce qui est à un niveau bas. La prime des stablecoins hors cote continue également de baisser.
L'analyse technique du Bitcoin montre que le marché est dans une phase de consolidation à la hausse, avec des positions au-dessus de 100 000 $ qui se renforcent. L'Ethereum est moins performant que le Bitcoin, avec le ratio ETH/BTC qui a maintenu une consolidation avant de descendre cette semaine, les fonds continuant de revenir vers le Bitcoin. Les données en chaîne de l'Ethereum montrent une augmentation des adresses actives, ce qui pourrait indiquer qu'un creux de phase a été atteint.
En ce qui concerne les données sur l'emploi, les données ADP ont un certain impact sur le prix du Bitcoin. Les statistiques montrent que lorsque les données ADP dépassent significativement les attentes, la probabilité d'une augmentation à court terme du Bitcoin augmente clairement. Cependant, l'impact d'un seul indicateur macroéconomique sur le prix du Bitcoin reste limité, et la tendance réelle doit être jugée de manière globale en tenant compte des signaux de politique macroéconomique et des événements spécifiques au marché des cryptomonnaies.
L'analyse des données on-chain montre que le volume des stablecoins a légèrement augmenté pour atteindre 2112,56 milliards de dollars, mais l'émission n'a été que de 8,77 milliards de dollars, ce qui représente une forte baisse par rapport à la période précédente. Cela reflète une phase d'attente sur le marché, avec un affaiblissement marginal de la liquidité à court terme, nécessitant une vigilance face à une pression de consolidation potentielle.
Les flux de capitaux vers les ETF ont ralenti pendant trois semaines consécutives, avec seulement un afflux net de 609 millions de dollars cette semaine, ce qui indique une diminution significative de l'impact marginal des fonds. Bien que le prix du Bitcoin continue d'évoluer dans un canal haussier, il a déjà divergé par rapport aux fondamentaux, ce qui implique un risque de faiblesse de la hausse et de correction.
Le premium et le discount sur le marché de gré à gré continuent de descendre sous l'eau, créant un décalage avec les prix, ce qui indique que l'afflux de fonds sur le marché de gré à gré s'affaiblit et que la nouvelle dynamique du marché est faible. Cela coïncide avec un ralentissement du taux d'émission des stablecoins et une forte baisse des flux de fonds vers les ETF, montrant que le marché est actuellement dans une phase de jeu sur les stocks.
Les données on-chain montrent également que la part des capitaux de Bitcoin dans la fourchette de 10,18 à 10,4 millions de dollars a augmenté, ce qui reflète un fort support dans cette plage, mais cela pourrait également devenir une zone de résistance à court terme.
La structure des adresses de détention de cryptomonnaie montre un jeu de fonds clair : les grandes adresses choisissent de réduire leurs positions lorsque les prix augmentent, tandis que les petites et moyennes adresses adoptent des stratégies différentes, reflétant globalement un marché en phase d'attente et de jeu de pouvoir.
L'analyse technique montre que le marché a récemment testé le niveau de support autour de 100 000 dollars après avoir atteint un sommet à l'échelle horaire. La plage de négociation actuelle est restée stable depuis près de 8 jours, et les indicateurs sur 4 heures montrent une possibilité de nouvelle hausse. Cependant, en tenant compte des données de flux de capitaux divergentes, sans nouvelles majeures favorables, cette montée pourrait être suivie d'un affaiblissement de la force.
Dans l'ensemble, le marché est à un moment crucial, les investisseurs doivent prêter une attention particulière aux variations des indicateurs, agir avec prudence et se prémunir contre les risques potentiels.
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BridgeJumper
· Il y a 11h
Cette chute, je fais d'abord un petit retour par respect.
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LightningClicker
· Il y a 20h
Qui a peur du pullback, roi de la chute par personne.
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GasBandit
· Il y a 20h
clôturer les positions clôturer les positions bull run ne peut pas durer si longtemps
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ForkTrooper
· Il y a 20h
All in des guerriers!
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blockBoy
· Il y a 20h
L'ordonnée chute de façon incroyable.
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OnChainDetective
· Il y a 20h
Ça a recommencé. Suivi des flux de fonds des grands investisseurs. Veillez toute la nuit.
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LayerZeroHero
· Il y a 21h
pro dit quoi, je vais voir, il faut encore s'ajuster.
Le marché semble entrer dans une phase de consolidation à des niveaux élevés, le support de 100 000 dollars pour le Bitcoin est mis à l'épreuve.
Le marché ou entre dans une phase de consolidation à des niveaux élevés, les risques structurels se manifestent
Récemment, le marché présente une situation où les signaux de croissance et l'engouement pour les fonds coexistent, mais cela pourrait masquer des risques structurels potentiels. Plusieurs indicateurs montrent que le marché pourrait entrer dans une phase de fluctuations élevées.
En ce qui concerne l'environnement macroéconomique, les déclarations commerciales de Trump ont tendance à se calmer, et avec le refroidissement des données sur l'inflation, cela a stimulé le sentiment du marché. Cependant, l'élan des fonds s'affaiblit, et les flux de capitaux vers les stablecoins et les ETF continuent de diminuer, ce qui montre un manque évident de nouvelles acheteurs.
Bien que le prix du Bitcoin ait augmenté, des indicateurs tels que les flux de fonds, la prime hors cote et les flux de fonds des ETF montrent un refroidissement simultané, créant une divergence entre le prix et la dynamique, et le risque de correction est en hausse.
Dans ce cas, la stratégie d'investissement recommande d'adopter une attitude principalement défensive. Il convient de se concentrer sur le niveau de support autour de 100 000 dollars pour le Bitcoin, ainsi que sur le rythme de correction de l'Ethereum. Pour les altcoins à haute Beta, il peut être judicieux de réduire modérément les positions à des niveaux élevés.
L'environnement macroéconomique est complexe, les fluctuations commerciales et les données de l'IPC provoquent un désordre sur le marché à court terme. Bien que le boom de la dette des entreprises soutienne le marché boursier, il aggrave également la crise de la dette américaine. L'effet de levier élevé des consommateurs et des entreprises, combiné aux restrictions de la politique de la Réserve fédérale, commence à révéler un risque de liquidité systémique.
L'analyse des flux de capitaux montre que les fonds des ETF ont enregistré un afflux de 609 millions de dollars cette semaine, mais le montant de l'afflux continue de diminuer. En ce qui concerne les stablecoins, 877 millions de dollars ont été émis cette semaine, avec une émission quotidienne moyenne de 112 millions de dollars, ce qui est à un niveau bas. La prime des stablecoins hors cote continue également de baisser.
L'analyse technique du Bitcoin montre que le marché est dans une phase de consolidation à la hausse, avec des positions au-dessus de 100 000 $ qui se renforcent. L'Ethereum est moins performant que le Bitcoin, avec le ratio ETH/BTC qui a maintenu une consolidation avant de descendre cette semaine, les fonds continuant de revenir vers le Bitcoin. Les données en chaîne de l'Ethereum montrent une augmentation des adresses actives, ce qui pourrait indiquer qu'un creux de phase a été atteint.
En ce qui concerne les données sur l'emploi, les données ADP ont un certain impact sur le prix du Bitcoin. Les statistiques montrent que lorsque les données ADP dépassent significativement les attentes, la probabilité d'une augmentation à court terme du Bitcoin augmente clairement. Cependant, l'impact d'un seul indicateur macroéconomique sur le prix du Bitcoin reste limité, et la tendance réelle doit être jugée de manière globale en tenant compte des signaux de politique macroéconomique et des événements spécifiques au marché des cryptomonnaies.
L'analyse des données on-chain montre que le volume des stablecoins a légèrement augmenté pour atteindre 2112,56 milliards de dollars, mais l'émission n'a été que de 8,77 milliards de dollars, ce qui représente une forte baisse par rapport à la période précédente. Cela reflète une phase d'attente sur le marché, avec un affaiblissement marginal de la liquidité à court terme, nécessitant une vigilance face à une pression de consolidation potentielle.
Les flux de capitaux vers les ETF ont ralenti pendant trois semaines consécutives, avec seulement un afflux net de 609 millions de dollars cette semaine, ce qui indique une diminution significative de l'impact marginal des fonds. Bien que le prix du Bitcoin continue d'évoluer dans un canal haussier, il a déjà divergé par rapport aux fondamentaux, ce qui implique un risque de faiblesse de la hausse et de correction.
Le premium et le discount sur le marché de gré à gré continuent de descendre sous l'eau, créant un décalage avec les prix, ce qui indique que l'afflux de fonds sur le marché de gré à gré s'affaiblit et que la nouvelle dynamique du marché est faible. Cela coïncide avec un ralentissement du taux d'émission des stablecoins et une forte baisse des flux de fonds vers les ETF, montrant que le marché est actuellement dans une phase de jeu sur les stocks.
Les données on-chain montrent également que la part des capitaux de Bitcoin dans la fourchette de 10,18 à 10,4 millions de dollars a augmenté, ce qui reflète un fort support dans cette plage, mais cela pourrait également devenir une zone de résistance à court terme.
La structure des adresses de détention de cryptomonnaie montre un jeu de fonds clair : les grandes adresses choisissent de réduire leurs positions lorsque les prix augmentent, tandis que les petites et moyennes adresses adoptent des stratégies différentes, reflétant globalement un marché en phase d'attente et de jeu de pouvoir.
L'analyse technique montre que le marché a récemment testé le niveau de support autour de 100 000 dollars après avoir atteint un sommet à l'échelle horaire. La plage de négociation actuelle est restée stable depuis près de 8 jours, et les indicateurs sur 4 heures montrent une possibilité de nouvelle hausse. Cependant, en tenant compte des données de flux de capitaux divergentes, sans nouvelles majeures favorables, cette montée pourrait être suivie d'un affaiblissement de la force.
Dans l'ensemble, le marché est à un moment crucial, les investisseurs doivent prêter une attention particulière aux variations des indicateurs, agir avec prudence et se prémunir contre les risques potentiels.