Analyse du marché du Bitcoin ETF : quel impact l'entrée des institutions a-t-elle sur le marché ?
Récemment, plusieurs institutions financières de renom ont successivement demandé à la SEC un Bitcoin ETF, suscitant un large intérêt sur le marché. Avec l'augmentation de la participation des institutions, les produits d'investissement en cryptomonnaie se dirigent progressivement vers une normalisation. Cet article partira de la situation opérationnelle des Bitcoin ETF et des fonds de fiducie existants pour analyser en profondeur l'impact de l'entrée des institutions sur le marché des cryptomonnaies.
Situation des positions des ETF au comptant et des fonds de fiducie
À la date du 18 juillet, les trois principaux fonds Bitcoin, BTCC.U, BTCE et GBTC, détiennent un total d'environ 675,600 BTC, ce qui équivaut à 202,7 millions de dollars au prix du marché actuel. Depuis juin, ces trois fonds ont cumulativement augmenté leur position de 9,292 BTC, montrant une tendance à la hausse. Parmi eux, GBTC a la plus grande taille, avec une détention de 625,200 BTC ; BTCC.U et BTCE détiennent chacun environ 200,000 BTC.
En termes de rendement, BTCC.U a affiché les meilleures performances, avec un rendement moyen de 6,76 % ce mois-ci et un rendement moyen de 8,84 % pour l'année. BTCE et GBTC sont en perte, mais l'ampleur de la perte tend à se réduire. En termes de volume de transactions, GBTC est de loin en tête, avec un volume moyen de 3 926 000 parts échangées par jour ce mois-ci, dépassant largement les deux autres fonds. Il est à noter que depuis juin, le volume de transactions de chaque fonds a connu une augmentation à divers degrés, reflétant les attentes positives des investisseurs concernant l'entrée des institutions.
Taille et performance des ETF de contrats à terme
Actuellement, la taille totale des actifs des 5 principaux ETF de contrats à terme sur le Bitcoin sur le marché a atteint 1,295 milliards de dollars. Parmi eux, le BITO émis par ProShares a la plus grande taille, avec des actifs totaux de 1,199 milliard de dollars. Les XBTF et BTF émis par VanEck et Valkyrie ont également une taille importante, avec des actifs totaux dépassant chacun 30 millions de dollars.
En termes de performance des bénéfices, BITS a la meilleure performance avec un rendement de 33,20 % au cours du dernier mois et un rendement de 137,65 % depuis le début de l'année. Les autres ETF de contrats à terme affichent généralement un rendement supérieur à 70 %, dépassant l'ensemble des ETF au comptant et des fonds de fiducie. En ce qui concerne les flux de capitaux, BITO a enregistré un afflux net de 259 millions de dollars au cours du dernier mois et un afflux net de 333 millions de dollars depuis le début de l'année, occupant ainsi une position dominante.
L'impact des nouvelles sur l'ETF sur le prix du Bitcoin
Les nouvelles concernant les demandes et l'émission d'ETF par des institutions ont souvent un impact sur le prix du Bitcoin. Les données montrent qu'après l'annonce de la demande d'un ETF Bitcoin au comptant par une société de gestion d'actifs, le prix du Bitcoin a augmenté en moyenne de 2,78 % par jour au cours de la semaine suivante, ce qui représente la plus forte augmentation dans la plage statistique. De plus, pendant la période de croissance rapide d'un certain fonds fiduciaire, le prix du Bitcoin a également enregistré une hausse significative.
Dans l'ensemble, l'impact des nouvelles liées aux ETF sur le prix du Bitcoin dépend principalement de trois facteurs : d'une part, l'influence sur le marché de l'organisme qui fait la demande ; d'autre part, le type d'ETF, les demandes d'ETF au comptant entraînant généralement une plus grande hausse ; et enfin, la tendance du prix du Bitcoin au moment de la publication des nouvelles. Il convient de noter que le volume des transactions sur la chaîne du Bitcoin a récemment atteint un niveau record, ce qui est également l'un des facteurs importants ayant contribué à la hausse des prix.
Avec l'augmentation continue de la participation des institutions, le marché des Bitcoin ETF continuera de s'élargir. Cela offre non seulement aux investisseurs davantage de canaux d'investissement réglementés, mais devrait également apporter davantage de fonds supplémentaires à l'ensemble du marché des cryptomonnaies. L'évolution future des Bitcoin ETF mérite d'être suivie de près.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
8 J'aime
Récompense
8
4
Partager
Commentaire
0/400
OldLeekMaster
· Il y a 8h
Cette vague est stable, entrez dans une position !
Voir l'originalRépondre0
ConfusedWhale
· Il y a 8h
Se faire prendre pour des cons à nouveau.
Voir l'originalRépondre0
SchrodingerAirdrop
· Il y a 8h
Encore une fois, vous entrez dans une position sur le dos des pigeons.
Hausse des Holdings du Bitcoin ETF, l'entrée des institutions pourrait déclencher le marché.
Analyse du marché du Bitcoin ETF : quel impact l'entrée des institutions a-t-elle sur le marché ?
Récemment, plusieurs institutions financières de renom ont successivement demandé à la SEC un Bitcoin ETF, suscitant un large intérêt sur le marché. Avec l'augmentation de la participation des institutions, les produits d'investissement en cryptomonnaie se dirigent progressivement vers une normalisation. Cet article partira de la situation opérationnelle des Bitcoin ETF et des fonds de fiducie existants pour analyser en profondeur l'impact de l'entrée des institutions sur le marché des cryptomonnaies.
Situation des positions des ETF au comptant et des fonds de fiducie
À la date du 18 juillet, les trois principaux fonds Bitcoin, BTCC.U, BTCE et GBTC, détiennent un total d'environ 675,600 BTC, ce qui équivaut à 202,7 millions de dollars au prix du marché actuel. Depuis juin, ces trois fonds ont cumulativement augmenté leur position de 9,292 BTC, montrant une tendance à la hausse. Parmi eux, GBTC a la plus grande taille, avec une détention de 625,200 BTC ; BTCC.U et BTCE détiennent chacun environ 200,000 BTC.
En termes de rendement, BTCC.U a affiché les meilleures performances, avec un rendement moyen de 6,76 % ce mois-ci et un rendement moyen de 8,84 % pour l'année. BTCE et GBTC sont en perte, mais l'ampleur de la perte tend à se réduire. En termes de volume de transactions, GBTC est de loin en tête, avec un volume moyen de 3 926 000 parts échangées par jour ce mois-ci, dépassant largement les deux autres fonds. Il est à noter que depuis juin, le volume de transactions de chaque fonds a connu une augmentation à divers degrés, reflétant les attentes positives des investisseurs concernant l'entrée des institutions.
Taille et performance des ETF de contrats à terme
Actuellement, la taille totale des actifs des 5 principaux ETF de contrats à terme sur le Bitcoin sur le marché a atteint 1,295 milliards de dollars. Parmi eux, le BITO émis par ProShares a la plus grande taille, avec des actifs totaux de 1,199 milliard de dollars. Les XBTF et BTF émis par VanEck et Valkyrie ont également une taille importante, avec des actifs totaux dépassant chacun 30 millions de dollars.
En termes de performance des bénéfices, BITS a la meilleure performance avec un rendement de 33,20 % au cours du dernier mois et un rendement de 137,65 % depuis le début de l'année. Les autres ETF de contrats à terme affichent généralement un rendement supérieur à 70 %, dépassant l'ensemble des ETF au comptant et des fonds de fiducie. En ce qui concerne les flux de capitaux, BITO a enregistré un afflux net de 259 millions de dollars au cours du dernier mois et un afflux net de 333 millions de dollars depuis le début de l'année, occupant ainsi une position dominante.
L'impact des nouvelles sur l'ETF sur le prix du Bitcoin
Les nouvelles concernant les demandes et l'émission d'ETF par des institutions ont souvent un impact sur le prix du Bitcoin. Les données montrent qu'après l'annonce de la demande d'un ETF Bitcoin au comptant par une société de gestion d'actifs, le prix du Bitcoin a augmenté en moyenne de 2,78 % par jour au cours de la semaine suivante, ce qui représente la plus forte augmentation dans la plage statistique. De plus, pendant la période de croissance rapide d'un certain fonds fiduciaire, le prix du Bitcoin a également enregistré une hausse significative.
Dans l'ensemble, l'impact des nouvelles liées aux ETF sur le prix du Bitcoin dépend principalement de trois facteurs : d'une part, l'influence sur le marché de l'organisme qui fait la demande ; d'autre part, le type d'ETF, les demandes d'ETF au comptant entraînant généralement une plus grande hausse ; et enfin, la tendance du prix du Bitcoin au moment de la publication des nouvelles. Il convient de noter que le volume des transactions sur la chaîne du Bitcoin a récemment atteint un niveau record, ce qui est également l'un des facteurs importants ayant contribué à la hausse des prix.
Avec l'augmentation continue de la participation des institutions, le marché des Bitcoin ETF continuera de s'élargir. Cela offre non seulement aux investisseurs davantage de canaux d'investissement réglementés, mais devrait également apporter davantage de fonds supplémentaires à l'ensemble du marché des cryptomonnaies. L'évolution future des Bitcoin ETF mérite d'être suivie de près.