Analisis Strategi Pendapatan Stablecoin: Pilihan Diversifikasi dan Pertimbangan Risiko
Indeks dolar AS saat ini berjalan tinggi, aset berisiko secara umum tertekan. Dalam lingkungan ini, memegang aset dolar dan mendapatkan imbal hasil tambahan menjadi pilihan bagi banyak investor. Baru-baru ini, beberapa proyek DeFi terkenal juga aktif memanfaatkan aset dolar yang menganggur untuk mencari imbal hasil. Artikel ini akan menganalisis beberapa strategi imbal hasil stablecoin, sebagai kelanjutan dari seri terkait sebelumnya.
Strategi USDD+3Crv
USDD adalah stablecoin yang dikelola oleh suatu lembaga. Hingga 27 Oktober, total penerbitan USDD adalah 725 juta, dengan nilai jaminan sebesar 2,23 miliar USD, dan rasio jaminan lebih dari 300%. Di antaranya, jaminan USDC mencapai 990 juta, jauh melebihi jumlah penerbitan USDD, sehingga faktor risikonya relatif rendah. Suatu platform perdagangan baru-baru ini meluncurkan beberapa pasangan perdagangan USDD dan membebaskan biaya terkait, yang juga menguntungkan perkembangan USDD.
Sebuah platform menunjukkan APR untuk kolam USDD+3Crv adalah 19,66%, dan APR untuk USDD+FRAXBP adalah 21,18%. Yang pertama mencakup empat jenis stablecoin: USDD, DAI, USDT, dan USDC, sementara yang kedua mencakup tiga jenis stablecoin: USDD, FRAX, dan USDC. Saat beroperasi, Anda dapat terlebih dahulu menyetor dengan stablecoin yang didukung di halaman kolam yang relevan, lalu mempertaruhkan token LP ke platform yang ditentukan.
Di suatu ekosistem, aplikasi USDD lebih luas. Misalnya, pada suatu protokol, APY untuk pasangan perdagangan USDD-USDT dapat mencapai 41,9% ( yang memerlukan penguncian dan staking ), sementara di platform pinjam meminjam lainnya, APY untuk simpanan USDD adalah 9,52%.
Canto: Strategi USDT+NOTE
Canto adalah sebuah blockchain DeFi yang kompatibel dengan EVM dalam ekosistem Cosmos, dengan fitur DEX, pinjaman, dan stablecoin NOTE. Saat ini, TVL Canto sekitar 100 juta dolar.
Platform Canto menunjukkan APR untuk LP NOTE/USDT adalah 32,14%, dan APR untuk LP NOTE/USDC adalah 29,47%. NOTE adalah stablecoin yang dicetak di Canto melalui over-collateralization, dan tidak akan terjadi likuidasi ketika jaminan berupa USDC dan USDT. Saat ini, harga NOTE adalah 1,04 dolar, disarankan untuk menggunakan sebagian USDT sebagai jaminan untuk mencetak NOTE, kemudian menyediakan likuiditas dengan sisa USDT, dan mempertaruhkan token LP di platform peminjaman.
Perlu dicatat bahwa operasi lintas rantai Canto relatif kompleks, masuk dan keluar memerlukan beberapa langkah, investor harus memahami sepenuhnya proses operasional.
Velodrome:sUSD+LUSD strategi
Velodrome adalah DEX di Optimism, berasal dari proyek seorang pengembang terkenal di Fantom. Saat ini, TVL Velodrome di Optimism mencapai 82 juta USD, melampaui beberapa DEX utama.
sUSD dan LUSD adalah dua proyek stablecoin yang relatif aman. Saat ini, APR untuk pertambangan likuiditas pasangan perdagangan sUSD/LUSD di Velodrome adalah 16,12%.
Strategi HAY+BUSD
Sebuah protokol adalah platform pinjaman dan staking likuid di jalur BNB. Pengguna dapat melakukan pinjaman dengan over-collateral menggunakan stablecoin terdesentralisasi HAY dari protokol tersebut, dan BNB yang disetor akan digunakan untuk staking likuid.
Saat ini TVL dari protokol ini adalah 92 juta dolar, di mana sekitar 20 juta dolar merupakan LP Stabil HAY/BUSD yang dipertaruhkan di suatu DEX. Investor dapat menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan stablecoin HAY/BUSD di suatu DEX, kemudian mempertaruhkan token LP tersebut ke dalam protokol ini, dengan APR yang ditampilkan saat ini adalah 19,77%.
Strategi Ekosistem Platform Perdagangan Stablecoin Tertentu
Ini adalah DEX pertukaran stablecoin di jaringan BNB, yang memiliki karakteristik seperti slippage rendah, likuiditas bersama, dan dapat staking dengan satu token. Investor di platform ini termasuk beberapa lembaga terkenal, yang memiliki hubungan erat dengan salah satu bursa besar.
Saat ini, kolam dana utama di platform ini menunjukkan bahwa median APR untuk USDC, USDT, DAI, dan BUSD masing-masing adalah 11,44%, 11,14%, 10,85%, dan 7,57%, termasuk token platform yang terkunci dan pemegang token tata kelola yang dipercepat. Jika tidak ada token yang terkunci, hasilnya akan lebih rendah.
Di sekitar platform ini juga muncul beberapa aplikasi serupa dengan ekosistem lainnya, di mana pengguna biasa dapat memperoleh imbal hasil yang lebih tinggi melalui penyimpanan di aplikasi-aplikasi tersebut. Misalnya, suatu platform saat ini memiliki TVL 8949 juta dolar AS, dengan APR untuk penyimpanan USDC, USDT, DAI, dan BUSD masing-masing sebesar 13,93%, 12,71%, 15,29%, dan 17,16%. Platform lainnya memiliki TVL 2590 juta dolar AS, dengan APR yang sesuai masing-masing sebesar 11,62%, 11,82%, 14,52%, dan 9,65%.
Perlu dicatat bahwa risiko keseluruhan di pasar kripto lebih tinggi dibandingkan dengan pasar keuangan tradisional, dan kecelakaan keamanan sering terjadi. Investor harus bertindak hati-hati, mendiversifikasi risiko, dan sepenuhnya memahami poin risiko spesifik dari setiap proyek.
Lihat Asli
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Strategi Investasi Stablecoin di Tengah Tingginya Dolar: Perbandingan Lima Metode Keuntungan dan Peringatan Risiko
Analisis Strategi Pendapatan Stablecoin: Pilihan Diversifikasi dan Pertimbangan Risiko
Indeks dolar AS saat ini berjalan tinggi, aset berisiko secara umum tertekan. Dalam lingkungan ini, memegang aset dolar dan mendapatkan imbal hasil tambahan menjadi pilihan bagi banyak investor. Baru-baru ini, beberapa proyek DeFi terkenal juga aktif memanfaatkan aset dolar yang menganggur untuk mencari imbal hasil. Artikel ini akan menganalisis beberapa strategi imbal hasil stablecoin, sebagai kelanjutan dari seri terkait sebelumnya.
Strategi USDD+3Crv
USDD adalah stablecoin yang dikelola oleh suatu lembaga. Hingga 27 Oktober, total penerbitan USDD adalah 725 juta, dengan nilai jaminan sebesar 2,23 miliar USD, dan rasio jaminan lebih dari 300%. Di antaranya, jaminan USDC mencapai 990 juta, jauh melebihi jumlah penerbitan USDD, sehingga faktor risikonya relatif rendah. Suatu platform perdagangan baru-baru ini meluncurkan beberapa pasangan perdagangan USDD dan membebaskan biaya terkait, yang juga menguntungkan perkembangan USDD.
Sebuah platform menunjukkan APR untuk kolam USDD+3Crv adalah 19,66%, dan APR untuk USDD+FRAXBP adalah 21,18%. Yang pertama mencakup empat jenis stablecoin: USDD, DAI, USDT, dan USDC, sementara yang kedua mencakup tiga jenis stablecoin: USDD, FRAX, dan USDC. Saat beroperasi, Anda dapat terlebih dahulu menyetor dengan stablecoin yang didukung di halaman kolam yang relevan, lalu mempertaruhkan token LP ke platform yang ditentukan.
Di suatu ekosistem, aplikasi USDD lebih luas. Misalnya, pada suatu protokol, APY untuk pasangan perdagangan USDD-USDT dapat mencapai 41,9% ( yang memerlukan penguncian dan staking ), sementara di platform pinjam meminjam lainnya, APY untuk simpanan USDD adalah 9,52%.
Canto: Strategi USDT+NOTE
Canto adalah sebuah blockchain DeFi yang kompatibel dengan EVM dalam ekosistem Cosmos, dengan fitur DEX, pinjaman, dan stablecoin NOTE. Saat ini, TVL Canto sekitar 100 juta dolar.
Platform Canto menunjukkan APR untuk LP NOTE/USDT adalah 32,14%, dan APR untuk LP NOTE/USDC adalah 29,47%. NOTE adalah stablecoin yang dicetak di Canto melalui over-collateralization, dan tidak akan terjadi likuidasi ketika jaminan berupa USDC dan USDT. Saat ini, harga NOTE adalah 1,04 dolar, disarankan untuk menggunakan sebagian USDT sebagai jaminan untuk mencetak NOTE, kemudian menyediakan likuiditas dengan sisa USDT, dan mempertaruhkan token LP di platform peminjaman.
Perlu dicatat bahwa operasi lintas rantai Canto relatif kompleks, masuk dan keluar memerlukan beberapa langkah, investor harus memahami sepenuhnya proses operasional.
Velodrome:sUSD+LUSD strategi
Velodrome adalah DEX di Optimism, berasal dari proyek seorang pengembang terkenal di Fantom. Saat ini, TVL Velodrome di Optimism mencapai 82 juta USD, melampaui beberapa DEX utama.
sUSD dan LUSD adalah dua proyek stablecoin yang relatif aman. Saat ini, APR untuk pertambangan likuiditas pasangan perdagangan sUSD/LUSD di Velodrome adalah 16,12%.
Strategi HAY+BUSD
Sebuah protokol adalah platform pinjaman dan staking likuid di jalur BNB. Pengguna dapat melakukan pinjaman dengan over-collateral menggunakan stablecoin terdesentralisasi HAY dari protokol tersebut, dan BNB yang disetor akan digunakan untuk staking likuid.
Saat ini TVL dari protokol ini adalah 92 juta dolar, di mana sekitar 20 juta dolar merupakan LP Stabil HAY/BUSD yang dipertaruhkan di suatu DEX. Investor dapat menyediakan likuiditas untuk pasangan perdagangan stablecoin HAY/BUSD di suatu DEX, kemudian mempertaruhkan token LP tersebut ke dalam protokol ini, dengan APR yang ditampilkan saat ini adalah 19,77%.
Strategi Ekosistem Platform Perdagangan Stablecoin Tertentu
Ini adalah DEX pertukaran stablecoin di jaringan BNB, yang memiliki karakteristik seperti slippage rendah, likuiditas bersama, dan dapat staking dengan satu token. Investor di platform ini termasuk beberapa lembaga terkenal, yang memiliki hubungan erat dengan salah satu bursa besar.
Saat ini, kolam dana utama di platform ini menunjukkan bahwa median APR untuk USDC, USDT, DAI, dan BUSD masing-masing adalah 11,44%, 11,14%, 10,85%, dan 7,57%, termasuk token platform yang terkunci dan pemegang token tata kelola yang dipercepat. Jika tidak ada token yang terkunci, hasilnya akan lebih rendah.
Di sekitar platform ini juga muncul beberapa aplikasi serupa dengan ekosistem lainnya, di mana pengguna biasa dapat memperoleh imbal hasil yang lebih tinggi melalui penyimpanan di aplikasi-aplikasi tersebut. Misalnya, suatu platform saat ini memiliki TVL 8949 juta dolar AS, dengan APR untuk penyimpanan USDC, USDT, DAI, dan BUSD masing-masing sebesar 13,93%, 12,71%, 15,29%, dan 17,16%. Platform lainnya memiliki TVL 2590 juta dolar AS, dengan APR yang sesuai masing-masing sebesar 11,62%, 11,82%, 14,52%, dan 9,65%.
Perlu dicatat bahwa risiko keseluruhan di pasar kripto lebih tinggi dibandingkan dengan pasar keuangan tradisional, dan kecelakaan keamanan sering terjadi. Investor harus bertindak hati-hati, mendiversifikasi risiko, dan sepenuhnya memahami poin risiko spesifik dari setiap proyek.