Entrevista com Rocky, sócio da Blue Ocean Capital: como criar uma estratégia de negociação sistemática

Convidado desta edição: Rocky, sócio da Blue Ocean Capital

*Todo o conteúdo é apenas para referência e não constitui qualquer conselho de investimento.

I. A estratégia de negociação de Rocky

1. Lógica de negociação

• Investimento em estratégias subjetivas no modo de combinação Alpha e Beta
• Adotar uma estrutura de análise de investimento de cima para baixo: análise macroeconômica para identificar tendências e gerir posições, análise setorial para escolher faixas, análise fundamental de projetos para selecionar projetos e gerir portfólios de investimento.

2. Escala de fundos

• O tamanho do capital depende da retirada de risco que se pode suportar
• A escala de fundos precisa corresponder ao número de alvos de investimento
• Atualmente, o AUM do fundo é de 45 milhões de dólares.

3. Rendimento esperado e ciclo de capital

• O ciclo do dólar é de 4,5 anos, com um período de contração de 2 anos ( aumento das taxas de juros ) e um período de expansão de 2,5 anos ( redução das taxas de juros ).
• O ciclo de aumento das taxas de juros está a chegar ao fim, um ciclo de diminuição das taxas de juros está prestes a começar.
• Espera-se que a verdadeira explosão do mercado em alta ocorra após o início da redução das taxas de juros e do QE, durando até o terceiro trimestre de 2025.

4. Controle de risco

• Gestão de risco de posição: definir pontuações de peso com base em dados macroeconômicos, a pontuação combinada corresponde a sugestões de posição específicas.
• Gestão de riscos do portfólio: estabelecer um Dashboard do projeto para acompanhar dados, incluindo crescimento de usuários, usuários ativos diários, TVL, receita, entre outros.
• Linha básica de controle de risco: alerta de risco a 30%, linha de liquidação a 40%

II. Casos de Negociação do Rocky

1. Render ($RNDR) investimento

• Descobri este projeto através da Multicoin Investments
• Analisar os fundamentos para determinar se é um bom investimento: há um ciclo de capital positivo, o fundador tem um histórico forte.
• Comunicar com a equipe do projeto para descobrir potencial extra
• Cerca de novembro de 2022, a posição foi construída, com um custo de aproximadamente 0,5 dólares.

2. Kaspa ($KAS) investimento

• Ao procurar novos projetos para máquinas de mineração ociosas, descobri
• Apreciar o histórico da equipe e a força técnica
• Adotar um modo de mineração 100%, sem pré-mineração
• Participe através da mineração e obtenha cerca de 200 vezes o retorno

Três, os setores da segunda metade do mercado em alta que Rocky acredita.

1. IA: Os principais VC continuam a investir, a temperatura do mercado primário não diminui.
2. RWA: equivalente ao setor DeFi de 2020, com apoio governamental
3. DePIN: O mais fácil de atrair usuários do Web2, ajudando a alcançar a meta de 100 milhões de usuários
4. Ecossistema BTC: liberar ativos de estoque significativos, trazendo um mercado incremental
5. GameFi: ainda está em fase inicial, a longo prazo, é promissor em termos de efeito de atratividade.

Quatro, Autoavaliação da Estratégia de Negociação do Rocky

situação de possível falha

Rocky acredita que este ciclo pode ser a última oportunidade para pessoas comuns e pequenas e médias instituições, e na próxima fase pode haver uma mudança para hedge de全天候, trading de alta frequência, trading de IA e outras estratégias profissionais.

Lista de Parar de Fazer

1. Não use alavancagem, contratos, nem empreste dinheiro para negociar criptomoedas.
2. Não faça trading de alta frequência, concentre-se na pesquisa.
3. Não feche a porta e trabalhe sozinho, converse mais com a indústria.
4. Não invista em projetos que você não conhece ou não entende.
5. Não tente cortar caminhos ou ultrapassar por caminhos tortuosos

Cinco, Recursos de Aprendizagem Recomendados pelo Rocky

macro relacionado

• Zhou Jintao "Teoria dos Ciclos de Onda"
• Hong Hao "Ciclo"
• Kindleberger "Mania, Pânico e Crashes: A História das Crises Financeiras"
• Roth "Diário da Grande Depressão"
• Hiller "A Riqueza Irracional"
• Mankiw "Análise de Evidências Teóricas dos Ciclos Econômicos"

relacionado com a indústria

• Principalmente focar no Twitter dos principais VC, como Sequoia Capital, Multicoin, a16z, etc.

relacionado ao projeto

• Relatório Messari
• Dados do Smart Money da Nansen
• Observação do sentimento do mercado LunarCrush
• TrendX_official Acompanhamento da temperatura do mercado Web3 impulsionado por IA
• Captura do projeto Alpha inicial da Alphascan