Крипторынок еженедельный отчет: рынок слаб во время двойного праздника, в Q1 2025 года может наступить памп.

Обзор рынка

На этой неделе крипторынок демонстрирует тенденцию к снижению под влиянием рождественских праздников. Индекс рыночных эмоций, хоть и немного увеличился с 7% до 10%, все же остается в зоне крайнего страха. Стоит отметить, что, несмотря на общую слабость рынка, USDC, ориентированный на американский рынок, все же показал рост на 1,91%, что свидетельствует о продолжении входа институциональных средств и вносит определенную уверенность в рынок.

Сегмент DeFi на этой неделе слегка снизился на 0,37% до 52,7 миллиарда долларов, но такие проекты, как пул с автоматической ликвидностью, показывают хорошие результаты. Общий объем предложения стабильных монет продолжает расти, что свидетельствует о том, что базовая ликвидность продолжает поступать, и проекты с стабильным доходом, такие как пул с автоматической ликвидностью, пользуются спросом.

Сектор AI-агентов продолжает привлекать высокое внимание рынка, общий объем достиг 10,9 миллиарда долларов. Модель aipool, сочетающая технологии TEE, становится новым фокусом рынка и может стать новым способом выпуска активов после "долбежки" (打铭文), демонстрируя тенденцию глубокого объединения технологий AI и блокчейна.

Из-за влияния праздников и общего падения рынка, сектор Meme-валют на этой неделе показал слабые результаты, участие инвесторов и приток средств явно сократились, а интерес к рынку временно переключился на другие сектора.

Сектор публичных блокчейнов демонстрирует высокую устойчивость к падению. Stacks достигли важного этапа с sBTC, BOB продвигает разработку BitVM Bridge, а Taiko запускает новый раунд экологической программы, что свидетельствует о том, что крупные публичные блокчейны продолжают прилагать усилия в области технологических инноваций и экосистемного строительства.

Смотря в будущее, рынок ожидает, что в период новогодних праздников может продолжиться низкая динамика. Рекомендуется инвесторам поддерживать защитную конфигурацию, увеличивая долю основных активов, в то же время можно умеренно участвовать в проектах с высоким доходом, таких как пул с пулеметом. В долгосрочной перспективе рынок в целом ожидает, что в первом квартале 2025 года может начаться рост, проекты AI Agent и пул DeFi с пулеметом заслуживают особого внимания.

Анализ индекса рыночного настроения

Индекс рыночного настроения поднялся с 7% до 10% с прошлой недели и по-прежнему находится в зоне крайнего страха. Альткойны на этой неделе показали худшие результаты по сравнению с базовым индексом, продемонстрировав резкое снижение. Из-за рождественских каникул ликвидность резко упала, что увеличивает волатильность цен на рынке и делает его подверженным резким скачкам и падениям. Учитывая текущую рыночную структуру, ожидается, что альткойны в краткосрочной перспективе будут синхронизироваться с базовым индексом, вероятность независимого движения низка.

Когда альткойны находятся в зоне крайнего страха, рынок часто находится на стадийном дне и может в любой момент развернуться вверх.

Горячая дорожка

AI Агент

На этой неделе рынок находится в тренде снижения, все сегменты находятся в состоянии падения. Хотя большинство токенов в сегменте AI Agent также находятся в состоянии снижения на этой неделе, обсуждаемость их на рынке очень высока. На этой неделе в основном обсуждается развитие модели aipool, которая представляет собой AI Agent + TEE, и её влияние на будущее крипторынка и DeFi.

Одним из катализаторов периодического роста на крипторынке является появление новых способов выпуска активов. С быстрым слиянием ИИ и шифрования, на данный момент aipool стал одним из наиболее популярных способов выпуска активов, а также продолжением "деньги FI", начавшимся в начале 2024 года. Если способ выпуска активов aipool будет широко принят рынком, то в ближайшем будущем мы можем ожидать небольшую волну интереса к выпуску активов, связанного с моделью aipool, поэтому нам следует сосредоточиться на проектах типа aipool.

DeFi-сектор

Рейтинг роста TVL

За последнюю неделю пять проектов с наибольшим ростом TVL на рынке (не включая проекты с низким TVL, стандарт — более 30 миллионов долларов):

1. Решение: 82.04%
2. USDX Деньги: 74,25%
3. Обычное: 55.56%
4. Хэшнот: 52,54%
5. Спектра: 51.81%

Resolv на этой неделе завершил важное технологическое обновление, успешно трансформировавшись в проект Omnichain за счет интеграции технологий LayerZero и StarGate. USDX Money завершил полное обновление UI/UX и запустил новый ликвидный пул на Curve Finance. Usual получил финансирование в размере 10 миллионов долларов на стадии A от Binance Labs и запустил новый продукт UsualM. Hashnote достиг стратегического партнерства с CoreDAO и представил инновационную модель двойного стейкинга для биткойна. Spectra запустила новый контракт управления на главной сети Base и представила страницы Gauges и incentivize.

Общая производительность трека

Рыночная капитализация стейблов стабильно растет, USDC увеличился на 1,91% и достиг 42,9 миллиарда долларов. Общая TVL проектов DeFi немного снизилась на 0,37% до 52,7 миллиарда долларов, что в основном связано с влиянием рождественских праздников. Проекты с доходностью стейблов, такие как пул для пулеметов, показывают отличные результаты, привлекая большое количество пользователей для участия.

общественная цепь

За прошлую неделю рост TVL основных публичных блокчейнов в топ-5:

1. Стек: 16.95%
2. ЛПП: 12,81%
3. Тайко: 4,22%
4. Cardano: 2,94%
5. Сей: 1,23%

Stacks завершил первый этап с ограничением на депозит в 1000 BTC для sBTC. BOB совместно с Fiamma Labs разработали прототип BitVM Bridge. Taiko запускает новый раунд экологической программы Trailblazers Season 3. Cardano акцентирует внимание на технологических преимуществах механизма слэшинга. Sei объявляет о значительном техническом прорыве под названием "Giga", что значительно увеличивает пропускную способность.

рост обзор

За прошлую неделю 5 токенов с наибольшим ростом на рынке:

1. ZEN (Horizen): 124,91%
2. MOCA (Moca Network): 108,87%
3. PHA (Phala Network): 105,84%
4. AGLD (Adventure Gold): 73,77%
5. ПЕРЕМЕЩЕНИЕ (Движение): 66.81%

Horizen успешно развернула тестовую сеть 2.0 Devnet. Moca Network успешно интегрировала приложение SK Planet. Phala Network официально выпустила версию 2.0. Adventure Gold взаимодействует с сообществом через рождественскую тематическую акцию. Movement представила несколько инновационных продуктов на основе своего технологического стека.

горячие темы в социальных медиа

На этой неделе наибольшее внимание в социальных сетях привлекли L1 проекты. Из-за рождественских праздников рыночная ликвидность значительно снизилась, что привело к общему падению, но падение различных блокчейнов было незначительным. В условиях общего падения рынка блокчейны обычно показывают лучшие результаты по сравнению с другими сегментами, и инвесторы, помимо BTC и ETH, часто направляют средства в различные блокчейны.

Общая картина рынка

По статистике недельной доходности, сектор SocialFi показывает лучшие результаты, в то время как сектор RWA демонстрирует худшие. Основная монета SocialFi, TON, выросла на 6,3% вопреки трендам. Основные токены сектора RWA, OM, ONDO и MKR, значительно упали.

Прогноз на следующую неделю

На следующей неделе начинается Новый год, и рынок может продолжить низкие показатели. Проекты пулов с автоматами в сфере DeFi пользуются спросом, а направление AI Agent продолжает привлекать внимание. Рекомендуем инвесторам:

1. Сохранить оборонительную конфигурацию, увеличить долю основных активов, таких как BTC, ETH.
2. Можно умеренно участвовать в высокодоходных пулов DeFi проектов
3. Будьте осторожны, строго контролируйте позиции, хорошо управляйте рисками

В долгосрочной перспективе рынок в целом ожидает, что в первом квартале 2025 года может произойти рост, проекты AI Agent и пулов DeFi заслуживают особого внимания.