Mevcut finansal ortamda, stablecoin tasarrufu yeni bir seçenek haline geliyor
Son yıllarda, geleneksel yatırım ürünlerinin getiri oranları sürekli olarak düşmekte ve bu durum birçok yatırımcıyı rahatsız etmektedir. Banka mevduat faiz oranlarının düşmesi, devlet tahvilleri ve para piyasası fonlarının getirilerinin enflasyonu geçememesi, hatta sigorta yatırım ürünlerinin de sessizce getirilerini azaltması gibi durumlarla karşı karşıyayız. Bu duruma karşılık, bazı yatırımcılar bakışlarını kripto para alanına, özellikle de stabilcoin tabanlı zincir içi yatırım yöntemlerine çevirmeye başladılar.
Stabilcoin Yatırımının Avantajları
Stablecoin, fiyatı sabit olan dijital varlıklar arasında yer alan, yasal para birimleri ile bağlantılıdır. Stablecoin tasarrufu, kullanılmayan stablecoin'lerin blockchain ağı veya merkezi platformlarda borç verme, teminat gösterme veya yatırım yapma yoluyla yıllık getiri elde etme işlemine denir. Bu tasarruf yöntemi, geleneksel bankacılık işlemlerine benzer bir mantığa sahiptir; ancak zincir üzerindeki dünyada, getiri dağıtımı daha şeffaf ve makuldür.
Şu anda, ana akım merkeziyetsiz finans (DeFi) kredi protokollerinde USDT/USDC'nin yıllık faiz oranı genellikle %2.5 ile %4 arasında değişmektedir. Bazı DeFi platformları ek teşvik mekanizmaları aracılığıyla toplam yıllık getiriyi %8'e kadar sunabilir, ancak bu genellikle daha yüksek risk ve kilitleme gereksinimleri ile birlikte gelir. Buna karşın, sabit getirili ürünler, en yüksek getiri olmasa da, genel olarak istikrarlı bir performansa sahip olup yükseliş eğilimindedir ve en fazla %5'e kadar çıkabilmektedir. Bu tür ürünler, istikrarı ve daha düşük giriş eşiği nedeniyle birçok kullanıcı için tercih edilen zincir üstü yatırım yöntemi haline gelmektedir.
Stablecoin Yatırımları vs Geleneksel Sabit Getiri Ürünleri
Geleneksel finans piyasalarının sabit getirili ürünleriyle karşılaştırıldığında, stablecoin yatırımlarının aşağıdaki avantajları vardır:
Daha yüksek getiri oranı: Genellikle banka mevduatları ve para piyasası fonlarından daha yüksektir.
Esnek geri alma mekanizması: Çoğu, anında yatırma ve çekme desteği, günlük faiz hesaplama ve herhangi bir kilitli süre olmaksızın hizmet vermektedir.
Yüksek şeffaflık: Çoğu platform, gelir kaynaklarını, risk açıklamalarını ve fon akışını kamuya açık bir şekilde sunar.
Mantıklı gelir dağılımı: Platform, gerçek gelirleri kullanıcılar arasında orantılı olarak dağıtır ve bu, blok zinciri finansının değer geri dönüşü felsefesini yansıtır.
Stablecoin Yatırımının Getiri Kaynağı
Stablecoin tasarruflarının getirisi esasen üç ana kaynaktan gelir:
Zincir üzerindeki borç verme faizi: Kullanıcıların kilitlediği stablecoinleri diğer kullanıcılara vermek.
Stake ödülleri veya düğüm geliri: Özellikle Staking türü ürünlerde.
Opsiyon veya getiri katmanlama stratejisinin kâr dağılımı.
Kullanıcılar için, platformun ürün yapısı şeffaf ve varlık saklama güvenli olduğu sürece, bunu zincir üzerindeki "benzer sabit getiri ürünleri" olarak değerlendirebilirler.
Stablecoin Yatırımının Pazar Görünümü
Stablecoin'ların zincir üzerindeki aktif adresleri sürekli artıyor. Stabilcoin finansmanına katılan kullanıcı sayısına dair kesin bir istatistik olmamasına rağmen, zincir üzerindeki faaliyetler ve fon akışları açısından, büyüklüğü hızla genişliyor. Güneydoğu Asya, Latin Amerika, Orta Doğu gibi bölgelerde, stabilcoin'ler yerel para birimlerinin değer kaybından kaçınmak ve dolar varlık getirileri elde etmek için önemli bir araç haline geldi.
Dikkat çekici bir nokta, kurumsal fonların bu alana sürekli olarak girmesidir. Sigorta şirketleri, aile ofisleri, fonlar gibi kurumlar, stabilcoin varlık yönetimini likidite yönetim araçları arasına dahil etmiştir ve bu, dolar varlık dağılımının bir parçasıdır. Bu eğilim, platformların risk yönetimi, şeffaflık ve uyum konularında sürekli bir yükseliş elde etmesini sağlamış ve bireysel kullanıcılara daha olgun bir ürün ortamı ve hizmet deneyimi sunmuştur.
Stablecoin Tasarruflarının Riskleri ve Önerileri
Stabilcoin tasarruflarının birçok avantajı olmasına rağmen, yeni bir alan olarak risk tanımlaması hala son derece önemlidir. Bazı stabilcoinler, tasfiye mekanizması veya sabit varlık yönetimi sorunları nedeniyle kopma riski yaşayabilir. Ayrıca, akıllı sözleşmelerin güvenliği de dikkate alınması gereken bir faktördür.
Normal kullanıcılar için, tanınmış platformları veya düzenlemelere tabi olan kuruluşların ürünlerini seçmeleri önerilir. Öncelikle, getiri yapısı net olan ve esnek geri alımı destekleyen stablecoin yatırım yöntemlerini dikkate alın. Yıllık getiri oranının %10'u aşan ürünler için temkinli bir tutum sergilemek, yüksek getiri peşinde koşmaktan kaçınmak önemlidir. Sağlam, şeffaf ve uyumlu olmak, uzun vadeli katılımın ön koşulu olmalıdır.
Mevcut düşük faiz ortamında, stablecoin tasarrufları yatırımcılara yeni bir sağlam yatırım seçeneği sunuyor. Kripto para piyasasına tamamen girmek zorunda olmasalar da, stablecoinler aracılığıyla yatırımcılar şeffaf, güvenli ve yıllık yaklaşık %5 getiri sağlayan bir "kripto tasarruf hesabı" sahibi olabilirler ve belirsiz finansal ortamda nispeten belirli bir getiri bulabilirler.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
20 Likes
Reward
20
2
Share
Comment
0/400
NFTDreamer
· 12h ago
Yine de sağlam olması iyi.
View OriginalReply0
CryptoCrazyGF
· 07-27 22:23
Yüksek kazanç elde etmenin yanı sıra risklere de dikkat etmek gerekir.
stablecoin tasarrufu: düşük Faiz Oranı ortamında yeni bir seçenek, yıllık %5 getiri takip et
Mevcut finansal ortamda, stablecoin tasarrufu yeni bir seçenek haline geliyor
Son yıllarda, geleneksel yatırım ürünlerinin getiri oranları sürekli olarak düşmekte ve bu durum birçok yatırımcıyı rahatsız etmektedir. Banka mevduat faiz oranlarının düşmesi, devlet tahvilleri ve para piyasası fonlarının getirilerinin enflasyonu geçememesi, hatta sigorta yatırım ürünlerinin de sessizce getirilerini azaltması gibi durumlarla karşı karşıyayız. Bu duruma karşılık, bazı yatırımcılar bakışlarını kripto para alanına, özellikle de stabilcoin tabanlı zincir içi yatırım yöntemlerine çevirmeye başladılar.
Stabilcoin Yatırımının Avantajları
Stablecoin, fiyatı sabit olan dijital varlıklar arasında yer alan, yasal para birimleri ile bağlantılıdır. Stablecoin tasarrufu, kullanılmayan stablecoin'lerin blockchain ağı veya merkezi platformlarda borç verme, teminat gösterme veya yatırım yapma yoluyla yıllık getiri elde etme işlemine denir. Bu tasarruf yöntemi, geleneksel bankacılık işlemlerine benzer bir mantığa sahiptir; ancak zincir üzerindeki dünyada, getiri dağıtımı daha şeffaf ve makuldür.
Şu anda, ana akım merkeziyetsiz finans (DeFi) kredi protokollerinde USDT/USDC'nin yıllık faiz oranı genellikle %2.5 ile %4 arasında değişmektedir. Bazı DeFi platformları ek teşvik mekanizmaları aracılığıyla toplam yıllık getiriyi %8'e kadar sunabilir, ancak bu genellikle daha yüksek risk ve kilitleme gereksinimleri ile birlikte gelir. Buna karşın, sabit getirili ürünler, en yüksek getiri olmasa da, genel olarak istikrarlı bir performansa sahip olup yükseliş eğilimindedir ve en fazla %5'e kadar çıkabilmektedir. Bu tür ürünler, istikrarı ve daha düşük giriş eşiği nedeniyle birçok kullanıcı için tercih edilen zincir üstü yatırım yöntemi haline gelmektedir.
Stablecoin Yatırımları vs Geleneksel Sabit Getiri Ürünleri
Geleneksel finans piyasalarının sabit getirili ürünleriyle karşılaştırıldığında, stablecoin yatırımlarının aşağıdaki avantajları vardır:
Stablecoin Yatırımının Getiri Kaynağı
Stablecoin tasarruflarının getirisi esasen üç ana kaynaktan gelir:
Kullanıcılar için, platformun ürün yapısı şeffaf ve varlık saklama güvenli olduğu sürece, bunu zincir üzerindeki "benzer sabit getiri ürünleri" olarak değerlendirebilirler.
Stablecoin Yatırımının Pazar Görünümü
Stablecoin'ların zincir üzerindeki aktif adresleri sürekli artıyor. Stabilcoin finansmanına katılan kullanıcı sayısına dair kesin bir istatistik olmamasına rağmen, zincir üzerindeki faaliyetler ve fon akışları açısından, büyüklüğü hızla genişliyor. Güneydoğu Asya, Latin Amerika, Orta Doğu gibi bölgelerde, stabilcoin'ler yerel para birimlerinin değer kaybından kaçınmak ve dolar varlık getirileri elde etmek için önemli bir araç haline geldi.
Dikkat çekici bir nokta, kurumsal fonların bu alana sürekli olarak girmesidir. Sigorta şirketleri, aile ofisleri, fonlar gibi kurumlar, stabilcoin varlık yönetimini likidite yönetim araçları arasına dahil etmiştir ve bu, dolar varlık dağılımının bir parçasıdır. Bu eğilim, platformların risk yönetimi, şeffaflık ve uyum konularında sürekli bir yükseliş elde etmesini sağlamış ve bireysel kullanıcılara daha olgun bir ürün ortamı ve hizmet deneyimi sunmuştur.
Stablecoin Tasarruflarının Riskleri ve Önerileri
Stabilcoin tasarruflarının birçok avantajı olmasına rağmen, yeni bir alan olarak risk tanımlaması hala son derece önemlidir. Bazı stabilcoinler, tasfiye mekanizması veya sabit varlık yönetimi sorunları nedeniyle kopma riski yaşayabilir. Ayrıca, akıllı sözleşmelerin güvenliği de dikkate alınması gereken bir faktördür.
Normal kullanıcılar için, tanınmış platformları veya düzenlemelere tabi olan kuruluşların ürünlerini seçmeleri önerilir. Öncelikle, getiri yapısı net olan ve esnek geri alımı destekleyen stablecoin yatırım yöntemlerini dikkate alın. Yıllık getiri oranının %10'u aşan ürünler için temkinli bir tutum sergilemek, yüksek getiri peşinde koşmaktan kaçınmak önemlidir. Sağlam, şeffaf ve uyumlu olmak, uzun vadeli katılımın ön koşulu olmalıdır.
Mevcut düşük faiz ortamında, stablecoin tasarrufları yatırımcılara yeni bir sağlam yatırım seçeneği sunuyor. Kripto para piyasasına tamamen girmek zorunda olmasalar da, stablecoinler aracılığıyla yatırımcılar şeffaf, güvenli ve yıllık yaklaşık %5 getiri sağlayan bir "kripto tasarruf hesabı" sahibi olabilirler ve belirsiz finansal ortamda nispeten belirli bir getiri bulabilirler.