Tổng quan nâng cấp Aave v4: Cải cách và đổi mới đồng hành
Kế hoạch nâng cấp Aave v4 đã tiết lộ hướng phát triển của nền tảng DeFi lâu đời này. Một số vấn đề tồn tại lâu dài cuối cùng đã được giải quyết, đồng thời cũng giới thiệu một số khái niệm mới đầy tranh cãi. Hãy cùng xem những thay đổi chính của Aave v4:
1. Quản lý thanh khoản thống nhất
Aave v4 sẽ thực hiện quản lý tập trung tất cả các quỹ, tránh tình trạng thanh khoản bị phân tán trong các phiên bản hoặc mô-đun khác nhau. Cải tiến này sẽ nâng cao trải nghiệm người dùng một cách đáng kể, làm cho việc sử dụng quỹ trở nên linh hoạt và hiệu quả hơn. Trong tương lai, giao thức có thể dễ dàng thêm hoặc loại bỏ các mô-đun chức năng mà không cần phải thực hiện việc di chuyển quỹ phức tạp.
2. Điều chỉnh lãi suất tự động
Phiên bản mới sẽ áp dụng cơ chế lãi suất tự động hoàn toàn, có khả năng điều chỉnh đường cong lãi suất theo tình hình thị trường. Cải tiến này sẽ tăng cường hiệu quả vốn một cách đáng kể và giảm bớt gánh nặng quản trị. Lãi suất chuẩn sẽ tự động dao động lên xuống dựa trên nhu cầu của thị trường, cung cấp lãi suất tối ưu hơn cho nhà cung cấp và người vay.
3. Cơ chế định giá rủi ro
Phiên bản v4 đã giới thiệu khái niệm "phí bảo hiểm thanh khoản", điều chỉnh lãi suất vay một cách linh hoạt dựa trên đặc điểm rủi ro của tài sản thế chấp (như mức độ tập trung, biến động thị trường, v.v.). Cơ chế này giúp phản ánh chính xác hơn rủi ro của các tài sản khác nhau, cung cấp cho người dùng mức giá vay mượn hợp lý hơn.
4. Tài khoản thông minh và hệ thống kho bạc
Để cải thiện trải nghiệm người dùng, Aave v4 sẽ ra mắt tính năng tài khoản thông minh và kho lưu trữ. Người dùng có thể tạo nhiều tài khoản con bằng một ví duy nhất, giúp đơn giản hóa quá trình tương tác với giao thức. Tính năng kho lưu trữ cho phép người dùng thế chấp tài sản để vay trong tài khoản thông minh mà không cần đưa tài sản thế chấp vào bể thanh khoản công cộng, từ đó giảm thiểu khả năng lây lan rủi ro.
5. Cấu hình tham số rủi ro linh hoạt
Phiên bản mới hỗ trợ tạo cấu hình rủi ro độc lập cho từng tài sản và giới thiệu cơ chế tự động gỡ bỏ tài sản. Những cải tiến này sẽ giúp quản lý rủi ro trở nên tinh vi hơn trong khi đơn giản hóa quy trình quản trị. Các khoản vay mới sẽ sử dụng cấu hình mới, trong khi người dùng hiện tại có thể tiếp tục sử dụng cấu hình ban đầu, tránh được tác động do sự thay đổi tham số đột ngột đối với người dùng.
6. Tách biệt rủi ro nợ
Để ngăn chặn sự lan rộng của nợ xấu, v4 đã giới thiệu cơ chế bảo vệ nợ vượt mức. Hệ thống sẽ tự động theo dõi và tính toán lượng nợ vượt mức tích lũy của các vị thế không đủ khả năng thanh toán. Khi vượt quá ngưỡng đã định, tài sản liên quan sẽ tự động mất khả năng vay mượn, hiệu quả ngăn chặn sự lây lan thêm của nợ xấu.
7. Tích hợp stablecoin GHO
Aave v4 sẽ tích hợp sâu với stablecoin GHO, hỗ trợ việc đúc GHO nguyên bản trên lớp thanh khoản. Phiên bản mới cũng giới thiệu AMM "thanh lý mềm" GHO và cơ chế rút tiền khẩn cấp để đối phó với các tình huống thị trường cực đoan. Ngoài ra, những người gửi tiền có thể chọn nhận lãi suất dưới dạng GHO, điều này sẽ giúp tăng cường tính ổn định của GHO.
8. Ý tưởng Mạng Aave
Aave dự kiến ra mắt một lớp mạng mới, trở thành trung tâm cốt lõi cho stablecoin GHO và giao thức cho vay Aave. Mạng này sẽ sử dụng GHO để thanh toán phí, tập trung vào Aave v4 và sử dụng token AAVE làm tài sản thế chấp chính cho các xác thực/sắp xếp. Tuy nhiên, vẫn còn nhiều câu hỏi về chi tiết triển khai cụ thể và tính cần thiết của mạng này.
Tổng thể, kế hoạch nâng cấp Aave v4 thể hiện quyết tâm của nền tảng trong việc cải thiện trải nghiệm người dùng, tối ưu hóa hiệu quả vốn và tăng cường quản lý rủi ro. Tuy nhiên, kế hoạch ra mắt mạng độc lập có vẻ chưa đủ trưởng thành, có thể cần thêm thảo luận và lập kế hoạch. Dù sao đi nữa, Aave rõ ràng đang chuẩn bị để chiếm vị trí quan trọng hơn trên thị trường stablecoin, tất cả các nâng cấp đều nhằm tạo ra các tình huống ứng dụng tốt hơn cho GHO.
Trong bối cảnh hiện tại khi đổi mới tương đối thiếu hụt, nhiều dự án đang xem xét việc ra mắt mạng lưới cơ sở của riêng họ. Tuy nhiên, đối với các giao thức DeFi như Aave, việc có cần thiết phải rời khỏi hệ sinh thái Ethereum vẫn còn gây tranh cãi. Vị thế của Ethereum như một trung tâm tài chính trên chuỗi khó có thể bị lung lay trong ngắn hạn, trừ khi mạng lưới mới có thể mang lại sự cải thiện hiệu suất đáng kể hoặc lợi thế khác cho người dùng, nếu không có thể còn làm giảm tính bảo mật và trải nghiệm người dùng trong giai đoạn đầu.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
14 thích
Phần thưởng
14
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
LiquidationKing
· 07-25 21:21
Cuối cùng cũng hỗ trợ thanh toán giữa các pool.
Xem bản gốcTrả lời0
OneBlockAtATime
· 07-25 20:48
Ôi, phiên bản v4 mới lại không giải quyết được vấn đề lãi suất vay mượn.
Xem bản gốcTrả lời0
MoonlightGamer
· 07-25 11:25
Bao giờ thì có thể lên Mạng chính vậy?
Xem bản gốcTrả lời0
All-InQueen
· 07-25 11:24
Cải tiến nữa! Phiên bản v4 lần này có tiềm năng.
Xem bản gốcTrả lời0
BoredWatcher
· 07-25 11:24
Cũng được, làm khá đầy đủ.
Xem bản gốcTrả lời0
MEVHunter
· 07-25 11:20
mev thợ săn đang làm việc, có đơn thì làm, long thua lỗ nhiều
Xem bản gốcTrả lời0
LiquidatorFlash
· 07-25 11:16
bullish thanh lý rủi ro, xin hãy tham gia một cách thận trọng
Cập nhật lớn Aave v4: Tích hợp đồng nhất thanh khoản, tài khoản thông minh và độ sâu GHO
Tổng quan nâng cấp Aave v4: Cải cách và đổi mới đồng hành
Kế hoạch nâng cấp Aave v4 đã tiết lộ hướng phát triển của nền tảng DeFi lâu đời này. Một số vấn đề tồn tại lâu dài cuối cùng đã được giải quyết, đồng thời cũng giới thiệu một số khái niệm mới đầy tranh cãi. Hãy cùng xem những thay đổi chính của Aave v4:
1. Quản lý thanh khoản thống nhất
Aave v4 sẽ thực hiện quản lý tập trung tất cả các quỹ, tránh tình trạng thanh khoản bị phân tán trong các phiên bản hoặc mô-đun khác nhau. Cải tiến này sẽ nâng cao trải nghiệm người dùng một cách đáng kể, làm cho việc sử dụng quỹ trở nên linh hoạt và hiệu quả hơn. Trong tương lai, giao thức có thể dễ dàng thêm hoặc loại bỏ các mô-đun chức năng mà không cần phải thực hiện việc di chuyển quỹ phức tạp.
2. Điều chỉnh lãi suất tự động
Phiên bản mới sẽ áp dụng cơ chế lãi suất tự động hoàn toàn, có khả năng điều chỉnh đường cong lãi suất theo tình hình thị trường. Cải tiến này sẽ tăng cường hiệu quả vốn một cách đáng kể và giảm bớt gánh nặng quản trị. Lãi suất chuẩn sẽ tự động dao động lên xuống dựa trên nhu cầu của thị trường, cung cấp lãi suất tối ưu hơn cho nhà cung cấp và người vay.
3. Cơ chế định giá rủi ro
Phiên bản v4 đã giới thiệu khái niệm "phí bảo hiểm thanh khoản", điều chỉnh lãi suất vay một cách linh hoạt dựa trên đặc điểm rủi ro của tài sản thế chấp (như mức độ tập trung, biến động thị trường, v.v.). Cơ chế này giúp phản ánh chính xác hơn rủi ro của các tài sản khác nhau, cung cấp cho người dùng mức giá vay mượn hợp lý hơn.
4. Tài khoản thông minh và hệ thống kho bạc
Để cải thiện trải nghiệm người dùng, Aave v4 sẽ ra mắt tính năng tài khoản thông minh và kho lưu trữ. Người dùng có thể tạo nhiều tài khoản con bằng một ví duy nhất, giúp đơn giản hóa quá trình tương tác với giao thức. Tính năng kho lưu trữ cho phép người dùng thế chấp tài sản để vay trong tài khoản thông minh mà không cần đưa tài sản thế chấp vào bể thanh khoản công cộng, từ đó giảm thiểu khả năng lây lan rủi ro.
5. Cấu hình tham số rủi ro linh hoạt
Phiên bản mới hỗ trợ tạo cấu hình rủi ro độc lập cho từng tài sản và giới thiệu cơ chế tự động gỡ bỏ tài sản. Những cải tiến này sẽ giúp quản lý rủi ro trở nên tinh vi hơn trong khi đơn giản hóa quy trình quản trị. Các khoản vay mới sẽ sử dụng cấu hình mới, trong khi người dùng hiện tại có thể tiếp tục sử dụng cấu hình ban đầu, tránh được tác động do sự thay đổi tham số đột ngột đối với người dùng.
6. Tách biệt rủi ro nợ
Để ngăn chặn sự lan rộng của nợ xấu, v4 đã giới thiệu cơ chế bảo vệ nợ vượt mức. Hệ thống sẽ tự động theo dõi và tính toán lượng nợ vượt mức tích lũy của các vị thế không đủ khả năng thanh toán. Khi vượt quá ngưỡng đã định, tài sản liên quan sẽ tự động mất khả năng vay mượn, hiệu quả ngăn chặn sự lây lan thêm của nợ xấu.
7. Tích hợp stablecoin GHO
Aave v4 sẽ tích hợp sâu với stablecoin GHO, hỗ trợ việc đúc GHO nguyên bản trên lớp thanh khoản. Phiên bản mới cũng giới thiệu AMM "thanh lý mềm" GHO và cơ chế rút tiền khẩn cấp để đối phó với các tình huống thị trường cực đoan. Ngoài ra, những người gửi tiền có thể chọn nhận lãi suất dưới dạng GHO, điều này sẽ giúp tăng cường tính ổn định của GHO.
8. Ý tưởng Mạng Aave
Aave dự kiến ra mắt một lớp mạng mới, trở thành trung tâm cốt lõi cho stablecoin GHO và giao thức cho vay Aave. Mạng này sẽ sử dụng GHO để thanh toán phí, tập trung vào Aave v4 và sử dụng token AAVE làm tài sản thế chấp chính cho các xác thực/sắp xếp. Tuy nhiên, vẫn còn nhiều câu hỏi về chi tiết triển khai cụ thể và tính cần thiết của mạng này.
Tổng thể, kế hoạch nâng cấp Aave v4 thể hiện quyết tâm của nền tảng trong việc cải thiện trải nghiệm người dùng, tối ưu hóa hiệu quả vốn và tăng cường quản lý rủi ro. Tuy nhiên, kế hoạch ra mắt mạng độc lập có vẻ chưa đủ trưởng thành, có thể cần thêm thảo luận và lập kế hoạch. Dù sao đi nữa, Aave rõ ràng đang chuẩn bị để chiếm vị trí quan trọng hơn trên thị trường stablecoin, tất cả các nâng cấp đều nhằm tạo ra các tình huống ứng dụng tốt hơn cho GHO.
Trong bối cảnh hiện tại khi đổi mới tương đối thiếu hụt, nhiều dự án đang xem xét việc ra mắt mạng lưới cơ sở của riêng họ. Tuy nhiên, đối với các giao thức DeFi như Aave, việc có cần thiết phải rời khỏi hệ sinh thái Ethereum vẫn còn gây tranh cãi. Vị thế của Ethereum như một trung tâm tài chính trên chuỗi khó có thể bị lung lay trong ngắn hạn, trừ khi mạng lưới mới có thể mang lại sự cải thiện hiệu suất đáng kể hoặc lợi thế khác cho người dùng, nếu không có thể còn làm giảm tính bảo mật và trải nghiệm người dùng trong giai đoạn đầu.