FOMO行情下的7點交易注意事項

1. 市場漲速度過快

近期山寨幣市場出現快速漲，從大市值代幣如Chainlink、Solana開始,迅速蔓延到低市值和meme幣。這種全面漲通常發生在牛市後期。市場似乎充滿絕望情緒,仿佛錯過當前行情就會永遠失去機會。這種快速漲reminds人們2019年底2020年初的情況,那次最終被證明是牛市陷阱。當前行情是否也是另一個陷阱?還是說這只是投資者的熊市心理創傷在作祟?

2. 以太坊表現疲軟

與其他主流加密貨幣相比,以太坊近期表現令人失望。2019-2020年以太坊的漲曾標志着牛市開始,而如今它卻從主流資產變成了落後者。以10月1日至11月14日的漲幅爲例,比特幣漲30%,Solana漲120%,而以太坊僅漲18%,甚至不及通常表現落後的Cosmos。這種表現不佳可能與質押有關。自上海升級以來,更多ETH被質押,這雖然增加了穩定性,但也限制了流動性。當投資者將ETH換成其他漲的代幣時,就形成了持續的拋壓。而目前又缺乏新的買盤支撐。

3. 警惕Solana早期投資者

隨着市場回暖,早期投資Solana的風投們開始活躍。Solana是著名的VC幣,代幣分配中很大一部分給了內部投資者。這些投資者自然希望SOL價格重回數百美元高點。此外不要忘記,FTX/Alameda持有的SOL代幣將在2028年前逐步解鎖,這可能會帶來持續的拋壓。

4. 注意項目方減持

各方正在利用這波漲減持資產,包括項目方、早期投資者和陷入困境的交易所。雖然在牛市初期減持往往是個錯誤,但對某些資金緊張的項目來說可能是必要之舉。投資者需要警惕:1)不要成爲他們的退出流動性;2)關注減持是否意味着他們對項目失去信心。一些曾經知名的項目如The Sandbox,其開發團隊就在持續拋售代幣。

5. 關注穩定幣流入情況

穩定幣市值的上升通常被視爲牛市啓動的信號之一。近期確實有約30億美元穩定幣流入市場,但相比去年的大規模外流,這一數字仍然偏小。這30億很可能來自現有加密貨幣投資者,而非場外資金。真正的牛市需要新增資金入場,這也是人們對比特幣ETF的期待所在。

6. 密切關注比特幣ETF進展

從主流媒體報道來看,比特幣ETF預計將於2024年初獲批,但可能會有延遲。傳統資產管理公司仍建議客戶僅將1-5%的投資組合配置於加密貨幣。同時,投資顧問也會對比特幣的波動性提出警告。因此不要期待傳統金融資金會大規模湧入。ETF獲批可能會成爲一個"賣出新聞"事件,類似於此前Dogecoin在埃隆·馬斯克上《周六夜現場》時的表現。

7. 市場前景仍不明朗

對於這波漲勢能否持續,加密社區存在分歧。這次漲reminds人們2023年上半年的情況 - 人們對漲過度興奮,但市場回調時又迅速感到沮喪。"在氣氛惡化前全力以赴"的衝動反映了市場的不確定性。近期山寨幣出現的大幅波動顯示流動性仍然不足,許多人仍在追求短期利潤。現貨交易量相對偏低也表明長期投資者入場不足。理想的牛市通常表現爲緩慢穩定的漲,而非劇烈波動。不過,這一次市場模式可能會有所不同,未來走勢仍需持續觀察。